本人昨天關於 22% 開戶紅利的帖子發表後， 收到很多讀者的詢問。 很多人對 10.4% 的年金頗感興趣。 世界上真有這樣的好事？
http://bbs.wenxuecity.com/tzlc/1107156.html
10.4% 是肯定的。
不過， 保險公司的產品總有一個 “但是。。。。”
這個 10.4% 是怎麽來的？
這要從“收入年金”的性質談起。
我們知道， 人壽保險保的是壽命太短。 假設40歲買一份 $50 萬的定期保險，保費 $500/年， 41 歲夭折， 保險公司陪你 $50 萬。這個道理應該是很容易懂。
那收入年金呢，它的功能是保壽命太長。 現在的人 壽命都很長， 60 歲退休， 可能活到 85-90 歲。 也就是說， 一個人30年不工作， 要靠現有的儲蓄和退休金維持體麵的生活方式， 應該是很難的。
假設一個人 62歲退休時的退休賬戶是 $50萬， 如果每年領取 7% 用於退休， 能維持多少年呢？ 差不多 15年左右。 具體算法可參考:
https://www.calcxml.com/calculators/how-long-will-my-money-last
當然， 你可以說， 我把 50萬用於投資， 每年收益 7%， 那不就解決了問題了？
問題是， 對大多數65 的人來說， 風險承受度已經很低， 決定了投資風格一定是低風險。因此 7% 的遊戲已經 over.
基於這種情況， 保險公司就推出了 “收入年金”產品。 這個道理就是， 你給我一筆資金， 我保證給你一定比例的的收入， 一直到你去世為止。
當然， 保險公司也不是傻子， 他們的精算師根據人口統計數據和男女壽命的長短， 設計出一個合理的算法。
需要注意的是， 保險公司給出的這個收入， 是 payout rate, 而不是收益。
比如一個 65歲的男性， 用 $10 萬買一個收入年金， 那麽保險公司給出的 payout rate 是僅為 6.34 %, 每年收入 $6,342.05， 直到去世。
那如果一個 80歲的男性， 用同樣 $10 買一個收入年金的 payout rate 是 10.42 %， 年收入 $10,420.76！
任何人退休後都有必要的固定開支： 房產稅， 房屋保險， 汽車保險， 醫療保險， 水電氣費等等。 這些日常支出需要有固定的收入來支付， 用好“收入年金”的策略可以較好地解決這個問題。
再回到昨天的帖子， 那家公司在 80歲的時候給出的 payout rate 才 5.4%, 隻能說是很悲催了。
