近期，國際金價狂飆，接連突破3300美元/盎司、3350美元/盎司的重要關口，不斷刷新曆史紀錄。高盛、摩根大通、瑞銀等多家機構上調黃金價格的預期。
截至4月18日，今年以來，以人民幣計價的現貨黃金價格累計漲幅達到26.78%，接近去年全年漲幅；COMEX黃金期貨價格年內累計上漲26.52%。
在零售端，今日周大福（01929.HK）、潮宏基（002345.SZ）、六福珠寶、周六福、周大生（002867.SZ）的首飾金價均為1028元/克，周生生（00116.HK）、老廟黃金的首飾金價為1022元/克，老鳳祥（600612.SH）的首飾金價為1023元/克。
有人掙回利息且有盈餘貸款來自銀行、網貸等
據中國商報，“用自己3萬元的存款加上信用卡一共花了8萬多元，買了111克黃金。買入的時候克價才720元，短短半個月，克價就已漲到790元左右，真後悔買少了。如果時光能倒流，我一定把信用卡的額度都刷完。”家住廣東的“愛金人士”淺淺（化名）說。
“我是在能力範圍內刷的信用卡，確定能在還款日還得上。”淺淺告訴記者。
李虹（化名）告訴紅星資本局，兩三個月前，她向銀行貸款了10萬元購買黃金，貸款1年，總利息約2000元。之前，她以710元/克、720元/克的價格，分別購入三四十克黃金，過了兩個月，她以750元/克的價格將這些黃金賣出去，大約掙了2500元，已經將利息掙了回來。
後來，在金價785元/克的時候，李虹又購入了60克黃金。她說，每次買黃金時都不會滿倉，基本上半倉運行。李虹告訴紅星資本局，當金價下跌時，如果覺得虧損就補倉，拉低購入均價。
另一位投資者劉樂（化名）告訴紅星資本局，以前在黃金還是558元/克的時候，她就買了200克黃金，後來家裏急用錢，在609元/克的時候賣掉這些黃金，掙了1萬元。
今年金價大漲，她再次購買黃金，總共花費約30萬元，其中17萬元來自銀行貸款，貸款1年，每月需還款500多元。劉樂用這筆錢買了400多克黃金，包括實物黃金和積存金，均價為726元/克。今日金價已經來到789元/克，劉樂不僅將利息掙回來，還有一兩萬元的盈餘。
對於金價的波動，劉樂並不焦慮，她說自己雖然在清明節前高價入手，金價在清明節期間下跌，但是後來又漲回來；而且她並不打算快進快出，這些黃金打算在未來留給孩子，因此不考慮漲跌。
對於貸款買金，劉樂並不建議，“首先要考慮如果跌1萬元能不能接受，不建議貸太多款，盡量用自己的閑錢，有家人幫襯也可以。”劉樂說，她家做點小買賣，錢都在貨上，還款壓力並不大，因此才向銀行貸款。劉樂還強調，雖然自己已經掙到錢，但現在為時尚早，“黃金誰也看不透到底漲到多少，跌到多少”。
社交媒體上，網友們將貸款買金形容為“借錢蹦極”。有貸款買金的投資者在社交媒體上記錄，每天起床後第一件事就是看金價的漲跌，其心情隨著金價的起伏而波動。紅星資本局注意到，這些投資者除了向銀行貸款買金，還有人向互聯網平台申請網貸，或者使用花唄來買黃金，也有人研究如何使用消費貸買金。
信用卡、消費貸“炒金”冒頭多方提醒
據中國商報，隨著借貸買金相關話題討論度的提升，近期，多家銀行集中發表聲明稱，信用卡資金不得用於黃金投資，應避免“炒金類”等違規行為發生。
記者注意到，興業銀行、江蘇銀行等多家銀行近日均發布了“信用卡資金不得用於黃金投資領域”的相關公告。
以江蘇銀行為例，其表示，近期黃金價格波動較大，不法分子通過“炒金”“搶金”“套現”等各種手段誘導持卡人進行信用卡“炒金類”投資。此類行為不僅違反信用卡使用規定，更存在巨大的資金風險，若黃金價格波動導致虧損，持卡人需自行承擔價差、手續費等成本，甚至有形成不良信用記錄的風險。該行強調，信用卡僅限於持卡人日常消費使用，不得將信用卡資金以任何形式投資於理財領域，包括但不限於黃金等投資性貴金屬、股票、基金等。
在管控措施上，江蘇銀行表示，會根據監管規定和風險管理需要適時調整相關限製類領域範疇及交易限額，如持卡人信用卡交易出現監管限製行為或該行認定的風險特征時，可能會導致交易失敗，該行有權采取包括但不限於提醒、降額、限製交易、限製分期、要求提前還款等風險管控措施。
原銀監會、央行於2022年聯合發布的《關於進一步促進信用卡業務規範健康發展的通知》明確，信用卡資金不得用於償還貸款、投資等領域，嚴禁流入政策限製或者禁止性領域。
“信用卡資金不允許用於投資領域，最主要的原因就是投資有風險。”信用卡資深研究人士董崢表示。
“信用卡主要用於日常消費，用它進行高風險投資不僅可能使持卡人麵臨巨大的還款壓力，還會增加銀行的金融風險。如想要進行黃金投資，建議選擇正規渠道，量力而行，理性投資。”一位律師對記者表示。
招商銀行（600036.SH）推出的個人網絡貸款產品“閃電貸”，其線上申請頁麵提示“貸款資金不可用於購買理財、股票、房產、償還住房抵押貸款、置換存量商業性個人住房貸款、風險投資等用途。”
據紅星資本局，對於貸款買金，盤古智庫高級研究員江瀚認為其背後存在諸多風險。江瀚稱， 黃金價格波動較大，如果投資者在高位買入黃金，而價格隨後大幅下跌，可能導致投資本金虧損，甚至無法覆蓋貸款本息。
江瀚還提到，黃金作為長期投資品種，需要較長時間才能實現盈利，在此期間投資者需要持續償還貸款本息，一旦現金流出現問題，可能導致債務危機。他建議投資者應充分評估自己的財務狀況和心理承受能力，避免因短期市場波動而影響正常生活。
河南澤槿律師事務所主任付建則告訴紅星資本局，貸款買金涉嫌違規。付建提到，一般情況下，銀行貸來的錢不可以用於購買黃金，多數銀行在貸款合同中明確禁止資金用於貴金屬投資，若違規使用可能構成違約。
黃金還能上車嗎？
首先金價從2023年10月以來已經漲了超過70%，尤其今年以來漲得挺快，積累了一定風險。現在金價已經進入“高波動、高風險、高預期”的新階段,這個時候投資就要注意控製風險了，盡量不要加杠杆，加杠杆炒黃金不但可能把本金虧完，甚至可能倒欠一筆債務。
其次不要把黃金當股票炒，黃金作為避險資產適合中長期投資而不是短期炒作。買賣實物黃金還存在手續費高、變現難等問題。
對於金價走勢，多方認為，未來仍有上行空間。瑞銀財富管理投資總監辦公室（CIO）發布機構觀點，再次調升金價預期，將未來12個月黃金價格預測從基準情景上調至上行情景的3500美元/盎司。
