您有一份《中國高淨值人群報告》，請查收！

根據瑞士信貸銀行最新的《2018年全球財富報告》，全球總財富增加了14萬億美元，達到317萬億美元，增長率約為4.6%。全球高淨值人群增長了12.9%，達到255810個人，將全球人均資產提高到63100美元。

 

 

從人均財富而言，瑞士居於人均財富金字塔頂端，平均個人財富達到53萬美元。

 

與此同時，全球貧富差距的杠杆仍然劇烈傾斜，全球近一半的財富掌握在1%的人手中。

 

高淨值人群定義：高淨值人群一般指資產淨值在600萬人民幣（100萬美元）資產以上的個人，他們也是金融資產和投資性房產等可投資資產較高的社會群體。

 

 

中國高淨值人群迅速發展

 

據統計，2018年，75%的全球財富增長來自中國、歐洲和印度的增長總和。得益於中國經濟的持續高速增長，中國高淨值人群數量迅猛增長，已成為僅次於美國高淨值家庭數量的國家和地區。其中，中國家庭總財富已超過50萬億。

 

2007Q1 – 2018Q2 全球主要經濟體GDP實際同比增速(%)：

 

數據來源：Wind

 

正如《2018年全球財富報告》官方文件所闡述：“如今，中國已穩居全球財富榜第二位。”財富報告進一步預測，未來五年中國的財富將進一步增長233萬億美元，將於2023年占據全球財富的19%。在過去一年中，中國新增高淨值成人640名，高淨值總人數列居全球第二。

 

瑞士信貸銀行《2018年全球財富報告》官方文件

 

而財富增長背後的動力可從瑞信亞太區首席投資總監伍澤恩（John Woods）的發言中略知一二：

 

“美國和中國的財富增長依然最為亮眼，同時也是最為主要的增長動力。財富水平的同比變化很大程度上可歸因於資產價格和匯率的變化，對拉丁美洲和部分亞太區的影響最為顯著。”

 

Jerry認為，高淨值人群的產生與產業經濟的騰飛息息相關。而以往對於高淨值人群的刻板印象多為貿易、製造等傳統行業、年齡大為主。這些特質都折射出中國經濟發展初期的經濟形態和行業布局。

 

但近年來，中國經濟轉型持續深入，產業升級、新興產業如雨後春筍般拔地而起（互聯網、高科技、雲計算、大數據等）。從《2018中國高淨值人群財富白皮書》可以看出，高淨值人群的行業分布也進行著“升級”。

 

數據來源：《2018高淨值人群財富白皮書》

 

除了行業分布之外，還可以通過“職業”的視角來觀察財富創造。海投君發現，高淨值人群依然以企業家（38%）為主，其次是自由職業者（20%）。

 

這意味著，創業是創造個人財富的重要途徑。

 

依據《白皮書》的預測數據，新興行業將成為中國未來高淨值人群的主要行業分布。其中，年輕人的比例將大大高於中年及以上的人群，職業經理人、自由職業者的比例將不斷提高，而企業家的比例將相應減少。

 

不同行業高淨值人群的職業分布：

 

 數據來源：《2018高淨值人群財富白皮書》

 

 

高淨值人群的財富從何而來？

 

據調查，高淨值人群財富僅有10%是繼承而來的。

 

正因為上文所提及的高淨值人群的職業分布，目前大部分高淨值人群是企業家，企業盈利與分紅戰略了榜首，而位居第二（近50%）的財富來源為投資理財收入。但對於中國的財富管理機構而言，如何管理10%繼承而來的財富，創造新財富，是需要攻克的難題。

 

高淨值人群的財富來源：

 

相關數據顯示，高淨值人群對於房地產的態度並不盡人意。隻有21%的高淨值人群看好房地產市場，58%的人群抱著中立的態度，9%的人群對房地產市場非常不確定，更有12%的人群抱著悲觀的想法。

 

高淨值人群看好的行業：

 

根據《恒昌2018高淨值人群全球資產配置報告》的數據與上圖《白皮書》提供的數據大致相似。在重點投資行業方麵，除房地產外，金融科技、中國“芯”片、醫療健康、人工智能以及高端製造均是高淨值人群所重點關注的投資熱點。對於產業升級、消費升級的積極態度，使得他們願意增加對相關領域股權投資。

 

根據CB Insights發布的《2018年第一季度全球金融科技報告》，金融科技的全球投資創下曆史新高。

 

全球VC投資金融科技機構情況：

 

數據來源： CB Insights

 

從投資方向來看，保險領域投資平緩；財富科技領域創業公司獲得5.46億美元，達到過去五個季度的高點；監管科技投資規模高速增長，達到3.11億美元；另外，有54家資本市場金融科技基礎設施的公司獲得10.84億美元。

 

數據來源： CB Insights

 

 

財富不僅要增值，還要傳承

 

而目前的高淨值人群也存在著嚴重投資兩極化現象。27%的高淨值人群對風險容忍度較低，不能忍受本金折損，另外有40%的人群僅能夠忍受10%以內的損失。同時，也有很大一部分高淨值人群對全球資產配置的需求旺盛，將財富保障和傳承增長作為首要財富目標。

 

因此，中國高淨值人群財富管理市場有兩大特征：

 

1. 高淨值人群增長速度快，行業領域更多多樣化

2. 最早的一批高淨值人群開始麵臨財富代際傳承問題

 

 

根據《2017中國高淨值人群財富管理需求白皮書》顯示，86%的企業家已開始考慮或著手準備家族傳承事宜。在家族傳承的過程中，文化傳承和財富傳承是中國企業家目前最為需要傳承的兩大內容，占比分別為56.7%和48.5%。

 

Jerry認為，中國企業逐漸進入交接期，家族傳承的意識逐漸增強，關注和重視度日益提高是大勢所趨。家族辦公室便是解決財富保值與增值的最優途徑。家族辦公室的基本職能：財產保護、家族治理、財富保障、商務財務稅務等谘詢、慈善支持。

 

 

目前，經曆百年沉澱的國外家族辦公室，已成為助力超高淨值家族傳承的標配。而國外家族辦公室日益完善並呈現多元化發展態勢。