這個不是我發明的，是理財專家們用的。用這個的好處有如下幾點：
1。能一定程度上保護個人隱私。這個不說明了。
2。每個人的生活方式不一樣，居住地的消費不一樣，退休生活需要的具體錢數量也就不一樣了。但一個可以共同接受的標準就是個人退休前後的生活水準一樣。為達到這個目的，退休後的收入，一般接受的標準是退休前的70-80%。按Social security benefit的平均數計算，大約是退休前收入的1/3（～30%），也就是還有40-50%需要從自己管理的退休金來。按4%的提取率，10工資可以提取40%。上麵這些數字是按67歲可以拿full SS benefit的年齡來估算的。如果要提前退休，這個10x就不夠了。保守的算法是每提前三年退休，需要多準備兩倍工資。如果存了25倍工資，也就是4%的提取率，能保證一倍工資的收入了，也就不用考慮年齡了，任何時候都可以退休，所謂財務自由。不要以為4%的提取率就是投資需要的回報。還要考慮通貨膨脹這個因素。按過去幾十年的通貨膨脹率3%來考慮，也就是需要7%的投資回報。
3。對工薪階層，用工資的倍數來衡量，相對而言，比較能衡量個人的理財能力。一個家庭的消費很大程度上和收入相關。高收入的人家消費也高一些。所以，一個比較好的指標就是假設能有一定比例的收入用來投資，最後的財產累積自然和工資有關了。所以衡量理財能力，不要隻看退休賬戶的資產，要看總資產才有意義。準備退休用的資產對啥時候退休會更有意義。
今天領導收到SS機構的信，給她預估年底退休能每月拿到1400，等到70可以到3000。她問我是不是我養她，她等到70再拿。LOL，給她解釋了早拿晚拿的利弊，明白了如果年底決定退休的話，就拿，不用等。。。
這是fidelity給的retirement saving的milestones：
Fidelity's recommended savings milestones
Based on your annual salary, the milestones are:
By age 30: 1x your annual salary
By age 40: 3x your annual salary
By age 50: 6x your annual salary
By age 60: 8x your annual salary
By age 67 (retirement): 10x your annual salary
（二0二五年十月二日）
以12倍工資的退休金退休後的現金流
昨天和漁友釣魚路上一路聊天，說起我明後年可能退休。漁友問退休後是不是還留在中西部。。。。哈哈一笑：留中西部多好啊。退休了收入和退休前差不多，現在能做的事情到時候還一樣能做。。。
窮人家都是數錢過日子的。和領導算了算：退休後她的SS加我的pension大約和我們現在一個人的工資相當（我倆工資接近，45:55）；我自己管理的退休賬戶大約是12倍我倆目前的收入，退休後取4%，就相當於另一個人的工資了。。。我倆目前的基本生活開銷就是一個人的工資，包括保險和吃穿住，無論我倆誰工作都足夠了。所以，她啥時候想退休，就退吧。她退了，我第一件要做的事就是Roth conversion。
和大多數老留一樣，我倆沒有後援，還要支援國內的父母和兄弟姐妹。這些年沒有工作的公司IPO/股票，就是靠DCA（dollar-cost average)的定投，從死工資裏擠出錢來投資。運氣不錯的是我們在美國30年都沒有拿過失業救濟。這個走index的定投近幾年離退休近了才開始做一些調整，向分紅ETF/股票移動，就是保證退休後的現金流。除了自住房，我們就隻有退休賬戶，沒有其它資產。我自己管理的退休賬戶的分布目前是20%的現金；20%的SP500；60%的分紅ETF/股票。目前的分紅已經超過了我一年需要的現金流。我最終的理想配比是SP500在40%，現金10%，分紅ETF/股票50%，指望40%的SP500能保證portfolio跟上通貨膨脹。
居士在矽穀，公司的股票幫了他大忙。我老博士後，靠中西部釣魚種菜補貼家用，從死工資裏擠出一部分用來投資。我得多花十幾年。哈哈，我的方式可能更合適普通人。早計劃，早定目標，夫妻同心，財務自由都能達到的。。。
（二0二五年十月二十日）
科研人員窮啊。。。
學生的文章被比較好的雜誌接收接收了，學校要作PR。據說合作的UChicago那邊也要做，因為他們提供給我們的乳腺癌Patient-derived organoid也是第一次正式發表。按老板的標準，他會在開組會時請客。學生們喜歡科研大樓下麵的一家意大利餐館，很多時候老板因為有喜歡的學生畢業或老員工找到新工作離開，在那裏請大家吃一頓。而這種發表文章後的慶賀就簡單一些，買餐館的pizza--薄薄的脆脆的。其實老板品位也比較高，這裏是他最喜歡的餐館之一，隻是近幾年餐館生意不好作，請人難，餐館營業的時間縮短了很多，老板也去得少了。
昨天他進來就給我說：我把飲料和餐具都帶來了。下午四點餐館應該開門，我去定pizza。到五點你幫我去拿一下，我和你一起去。。。
我知道這兩年實驗室的風格改了很多。老板和學生們都喜歡找本科實習生，所以組會的人其實比往年多了一倍。我提醒他現在人多呢。他說：是啊，現在人多多了。。。
學生們都很興奮有pizza吃，還問我老板會不會多買幾個，畢竟人多了。我也信心滿滿，說我早晨已經提醒過老板了。到了五點老板來喊我，我們一起去拿pizza，發現他還是和以前一樣，四個。。。我隻想笑，這幫孩子們都挺能吃的，這四個小pizza隻夠塞牙縫呢。。。
看得出大夥有些失望。好在pizza橫豎切成很多小塊，每人3-4塊，一杯飲料。大家都不多拿，到最後我拿，還剩了幾塊呢。老板又叫第一作者的學生多拿幾塊。。。lol，會完了學生們還問我怎麽老板還是買四個啊，以前6個人四個，這次16個人呢。。。
回家領導問我：你吃飽喝足了，不用再吃了吧？我也隻能苦笑：四個personal pizza, 16個人，我跟沒吃差不多。不過，他自掏腰包，我們不能要求太高。可能想著以後拿不到研究經費了，留著錢捐實驗室呢。。。我算著他應該有3百萬放一邊的。
（二0二五年十月二十三日）
給自己留個紀念——今天完成了12x工資的目標
說工資，不包括老板自掏口袋發的“獎金”和加班工資。年底前我會做一些調整，多一些cash。股市會有起伏，portfolio肯定會上下變化。但生活一定向前走的。
秋天來了。昨晚有了第一次霜凍。昨天下班後趕緊收了一些不能見霜的農作物。辣椒收了一半，另一半蓋上塑料布。今天就忙著東家送西家給。差不多一個月不用買菜了。加上凍箱裏儲存的，這個冬天又是坐吃冰櫃空。今天喊釣魚徒弟們：菜有了，魚還不夠，趕緊去釣大wiper！周末釣兩天。
學生得畢業論文發了比較好的雜誌，學校要做PR，今天來拍照，讓我們擺姿勢。。。就希望這些花頭花腦的東東有利於Fund raising。科研也需要錢呢，我也還沒準備退休。
大學科研老博後的24年投資
93年來美國的。不是讀書，是來做博士後的。工資在波士頓從18600開始。當時準備幹幾年，發幾篇文章就回國。所以，兩歲的女兒都留在了上海外公外婆那裏。領導第二年也來了，想著一起努力，J2簽證可以打工。可惜英文不通（大學學的日語），又沒車，隻能在餐館幹，掙不了幾個錢。
第一站博士後沒有第一作者的文章，就來中西部。來美國的第二個老板也不好相處，就找了第三家。第三個老板人比較內向，也是從小移民美國，對華人還有著同情加欣賞的心態。辦綠卡？沒問題，又不浪費我的錢，幾封推薦信好說。。。這一拖，就是來美八年後才拿到綠卡。
有了綠卡就開始憧憬美國的生活。剛觀看了2000年的股市大crash，也埋頭讀了幾本理財書，就開始給自己理財設目標了。2001年把來美8年積攢的cash當做downplay，用我一個人的工資做預算貸款三倍，買了一幢3年新的房子，改善生活再說。有了綠卡領導也可以找一份正式工作了，2000年前趕CS時髦在community college讀的associate學位沒有用，就撿起自己大學學的本行，找到了一份全職工作，一年24000開始。有了這個工資，我就有了計劃的基礎。給領導說：你的工資就是用來存退休和孩子們的大學學費的。
2002年開IRA賬戶，把2001年的contribution一起放進去，兩人共8000，算是我們的第一筆退休投資。先給領導開了SIMPLE IRA賬戶，因為她的雇主有工資3%的match。過了幾年工資漲了，家裏有了結餘，我才給自己開了403B退休賬戶，但我的雇主沒有match，隻提供Pension的8% match（沒有SS）。開始的時間點其實不錯，看著賬戶一年投資回報幾千上萬，情緒高昂。
2008-2009年的暴風雨來了。觀看過2000年的風暴，沒有驚慌，吹著口哨走夜路，閉著眼睛往股市裏投。當2009年三月，自己管理的退休金賬戶從2007年最高的17萬多降到了9萬出頭，要不是每月定投，估計損失了60%。。。
再不敢那麽激進了。把portfolio調整得保守一些，也開始留一些現金。但知道不投資是退休不了的。錢多多放點進退休賬戶；要付孩子大學學費，就少放或不放，反正每年填完稅表，看看銀行賬戶的結餘，還可以通過IRA來補充一部分退休金。這不緊不慢的投資終於在24年後開花結果，完成了網上很多理財專家建議的退休前10-12倍工資的目標。
2002的計劃是根據當年Scott Burns的演算，普通人家的退休收入，1/3來自SS；2/3來自自己管理的退休portfolio設計的。他用數字和自己在AZ的經曆描繪了一幅我向往的田園生活。從那時開始，我也開始記錄自己的投資，pension（我無權管理）加自己管理的portfolio的年終數字。本來計劃60歲退休，看樣子還能接著幹下去。
年分*****計劃的目標 (%)********實際到達位置 (%)
2001 ****9.4********************8.0
2002 ****11.1*******************8.0
2003 ****12.9 ******************10.5
2004 ****14.8 ******************16.0
2005 ****16.9 ******************20.1
2006 ****19.1*******************25.8
2007 ****21.6*******************31.4
2008****24.2*******************27.0
2009****27.0*******************34.6
2010****30.0*******************42.4
2011****33.3*******************45.8
2012****36.9*******************58.7
2013****40.9*******************67.1
2014****44.9******************75.4
2015****49.4******************85.7
2016****54.1******************100.1
2023***100
2025************************240
（二0二五年十月二十四日）
理財第一要訣——開源節流
別人的退休要一千萬，我家的退休卻不要多少錢。開源節流對農民來說就是多種多收少買。
秋風起，葉兒黃，釣魚種菜更加忙。我昨天跟漁友們去釣魚，終於聞到了秋釣的氣息。沒有大wiper，但yellow bass終於開始在老地方集合。四個人拉上來一百來條。大家一份，我拿回家拿回家30條，分幾條給酒友，自己煮個魚湯，其餘的就進了凍箱，等著冬天下酒：
領導在家也沒閑著。先清理了西紅柿，給我老板收了幾年最後一筐；再把紅薯從花盆裏挖出來，又是40-50磅呢，夠兩老一個月的口糧。
哈哈，不用擔心通貨膨脹。
（二0二五年十月二十六日）
出乎意料的收獲
周日有朋友來我家拿用剩的油漆。看見我家還沒收完的菜，羨慕不已。就隨手給他們摘點：辣椒5斤，扁豆三斤。。。在後院走著走著，我回頭的一刹那，看到棗樹上掛著幾個深色的果子：這是啥？就過去抓。。。
大喜過望！是棗子呢！一人一顆，好甜啊。領導太高興了：幾年前花70塊買來兩顆棗樹，一顆樹知道是酸棗，果子又小又酸；一顆是甜棗，結了幾年，最高年份收了5-6斤，郵寄給遠在波士頓的女兒。可好日子沒幾年，前年一場大風，把結果的棗樹刮斷了！去年春天從棗樹根部發了新芽長出來一米多高，但沒有結果，一直心裏打鼓會不會是酸棗，因為從樹根上發出來的全是酸棗。今年這根旁枝又長高了許多，快3米高了，也開了很多花，就是沒看見棗子。給領導說：隻能等明年才能知道是不是酸棗了。。。
今年早春領導下定決心，上網潛心學習果樹嫁接，從朋友那裏剪來甜棗枝，把那顆酸棗樹嫁接了四個頭。天天看，終於一個月後大聲宣布活了一個頭，還結了兩顆大棗。有了嫁接成功的經驗，躍躍欲試地想著把被風刮斷了的棗樹明年也嫁接算了。現在知道是甜棗了，明年就可以安安心心等結果。看著兩個成長中的甜棗樹，明年又多了一份期盼。。。
投資裏的定投，就是在這樣的期盼下，心裏甜甜地等著明天的收獲。。。
（二0二五年十月二十八日）
