太複雜了。我隻看sharp ratio , 更關心回報是否對的上風險，LOL

所有跟帖： 

• Sharpe ratio是很重要，但重倉位咋辦？或者說單個股票最大可占多大倉位？ -jenning- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 19:54:35

• 我就8，9個重倉股，再加上QQQ/SPY， 有時會rebalance, 更多靠對衝管裏我的風險 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:10:30

• 我發帖很多，但可能是這裏買個股比較少的， 一直重倉的公司就幾個 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:13:11

• 我自己的經驗：選對行業，選對公司，看對大盤大趨勢 >>>> 所有別的因素 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:15:26

• 想試試單靠TA的簡單係統 -jenning- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:19:16

• 這個不行。 公司FA非常重要。 不搞清FA， 拿不住重倉股。 一個DS消息出來， 你就會清倉英偉達：） -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:45:00

• 選對了公司， 基本上把握住大盤大趨勢， 不會輸給大盤的 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:48:00

• 是，謝謝指教！ -jenning- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:49:26

• 言重了。 我覺得你的相法對一藍子股票的portfolio 還是有用的。 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 21:00:00

• 段永平蘋果單支股票持倉占62%，Risk跟個人的認知直接相關，不是光看beta。我top3的個股占比17% each -HappyWed- ♀ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:25:50

• 他會不會是英偉達後來漲上去後比重大了？ -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 20:59:00

• 他英偉達比例很小，且似乎今年才買入 -HappyWed- ♀ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 21:06:11

• 老巴也是蘋果比重巨大 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 21:21:00

• 竊以為Risk本身和個人認知沒有關係， 但每個人對風險的tolerance和管理的策略/目標有很大不同 -老夏新生- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 21:35:06

• 這個完全不能同意。舉一個很簡單的例子，喬布斯回蘋果當天，認識不夠的（包括我）就認為蘋果風險仍然很大。 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 21:50:00

• 前麵說得對，風險定量化是很難的。對於single event， 我們工作中基本就是拍腦袋 -老夏新生- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 22:53:47

• 當然你可以說蘋果實際的風險跟個人的認知沒關係。但實際的風險沒有什麽意義，有意義的是影射到我們腦海裏的風險 -三心三意- ♂ (0 bytes) () 08/18/2025 postreply 21:54:52

• 段永平做手機發家的，又有工科 + 經濟學雙教育背景，他獨有的對蘋果的business的認知，不是一般人可以達到的 -HappyWed- ♀ (162 bytes) () 08/18/2025 postreply 22:19:14