說說我為什麽不是long-term care保險的fan

Long-termcare保險是近幾年出現的一個個人理財相關的金融產品。它是保今後因不能獨立生活，需要人照顧起居等所需要的費用。除了車禍等事故之類導致的殘疾需要人幫助打理生活外，它的主要市場是為老人提供“保姆”性質的服務。它隻報銷日常生活的開銷，如nurse上門服務的費用，照顧起居做飯打掃房間一類的費用，甚至養老院裏（nursinghome)的費用也在其中。但不包括醫療費用。許多保險公司在推消這個產品，就是因為babyboomer這一代開始老年化。毫無疑問，買這個保險越早，費用越低。等到了老得動不了的時候，要是一次性付，就是高費用了。

買這個保險的好處是今後年紀大了，不會成為孩子們的負擔。同時，你要有大筆的財產想留給子孫，就不會因長期生病需要人照顧而消耗掉，畢竟是許多人的錢放一起，有的人需要照顧的日子多，有的人少，一平均就解決了問題。

但這類保險和汽車保險不一樣。汽車保險是保眼前的事，保險公司很容易就計算保險費：根據年齡/車齡/個人曆史計算出出事故的概率，每個事故理賠的平均數，公司的開銷和盈利等等。一個時間段公司收得不夠，很快就能做出調整。所以，汽車類保險我們不用擔心公司賠不起。它的費用也不會有太大的起伏。就是term-life保險，其實也是上麵這個計算方式：在特定的年齡段的死亡率是很容易統計出來的，考慮人的身體健康狀況，很容易就能把這個保險的費用計算出來。因為投保的值不變，這也是為什麽term-life能夠一次計算出你十年二十年不變的費用來的原因。

Long-termcare不一樣。除了保事故疾病導致的殘疾一類是馬上要兌現的，為年老後買這個保險，是你現在付錢，買今後用的保險。在40-50歲買，可能要20-30年之後才用得上。這麽長的時間，這裏的不確定因素就太多：人均壽命的變化會不會導致以後需要人照顧的日子越來越長，尤其是現代醫學對疾病的治療，雖然根治的可能不大，但能讓人的生存時間越來越長卻是現實，人力資源費用的變化等等。這些因素在幾十年之後是沒法完全預期的。所以，公司對它們現在費用的projection會有多少把握？看看Social Security目前的困境，就知道了。

如果這個projection不準確，你現在交了錢，到時候，公司收進來的保險費不夠，怎麽辦？bankrupted或減少服務是唯一的出路，這和目前美國各級政府承諾的pension是一個模式吧？政府還沒有bankrupted一說呢。

其實，我們也可以把這個保險費拿來投資。到用的時候拿出來，一次付幾年的費用。當然，買這個保險的真正好處是強迫你自己存錢。

同樣的考慮，我對投資性質的annuity也不太感興趣。為什麽不自己先投資，到快退休時自己決定需要多少的收入，再一次性投入到annuity裏麵去呢？尤其是自己可以通過退休賬戶來投資的，不是稅上的好處還多得多嗎？！。

我和一位賣這個保險的agent有一些交流，但還沒有仔細研究。對我提出的問題，他說我的顧慮不是完全沒有道理，建議我之考慮資金比較穩固的保險公司。既然他沒有說服我，我把這篇放網上，看有沒有網友能提出不同想法。

（二0一一年二月十八日）