不是。lack of liquidity導致的價差正是高頻套利的好機會！所以都說高頻交易提供了市場流動性。

所有跟帖： 

• 你問的是為什麽ETF和Index背離，高頻交易標的是ETF，提供的liquidity也是關於ETF，而不是ETF追蹤的股 -longtermInvestor- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 08:40:50

• 問題寫得很清楚：“那麽問題來了，是不是隻要追蹤同一指數的兩支ETF之間價格出現背離，就一定是套利機會？” -QuantFields- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 08:43:57

• 簡單的說就沒有100%的東西，當年的ltcm collapse不就是靠這個arbitrage發財的嗎？也是因此破產的 -longtermInvestor- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 09:06:09

• 喜歡看你們各路英雄搶答， 先謝謝！ -螺絲螺帽- ♀ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 09:25:27

• 原來以為是專業選手下場指導，機會難得，現在怎麽覺得是實實在在在問問題呢？ -longtermInvestor- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 09:38:02

• 讓問題再飛一會，今天晚些時候公布答案。hint：人人都知道的概念，但細節非常瑣碎 -QuantFields- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 09:59:21

• 應該是流動性問題. 買了這個就無法買那個 反之亦然 -arewethereyet- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 10:05:04

• grok 給的答案 -arewethereyet- ♂ (2156 bytes) () 08/03/2025 postreply 09:32:35

• 大模型需要好的prompt，不然多是泛泛而談 -QuantFields- ♂ (0 bytes) () 08/03/2025 postreply 10:04:07