代表
→ 美股 Dark Pool (場外交易市場) 內部主力大資金的主動買盤強度
DIX數值 | 意義 | 趨勢偏好 |
---|---|---|
DIX > 45 | 主力暗盤大量買入 | 偏多 (短線反彈/中線支撐) |
DIX ≈ 40-45 | 中性/觀望 | 震蕩偏弱 |
DIX < 40 | 主力暗盤賣壓明顯 | 偏空 (大概率回調) |
DIX = 高 → 主力悄悄買貨 → 短線偏多
DIX = 低 → 主力暗盤派發 → 短線偏空
連續性更重要
— DIX持續多日>45 → 資金積極吸籌
— DIX持續跌破40 → 資金主動撤退
代表
→ 全市場期權Dealer持倉中的Gamma敞口規模
(影響Dealer對衝方向,進而影響標普價格走勢)
GEX數值 | 意義 | 市場特性 |
---|---|---|
高正值 | Dealer Gamma為正 → 對衝資金賣低買高 → 波動收斂,行情平穩偏漲 | |
低正值/接近0 | Gamma減弱 → 波動加劇,方向不確定 | |
負值 (極少見) | Dealer Gamma為負 → 對衝資金買高賣低 → 大波動行情,極端行情易現 |
GEX高 → 市場難大跌 (dealer賣低買高護盤),偏穩
GEX快速下降 or 負轉 → 預警市場波動性放大 (SPY大波段風險)
DIX | GEX | 解讀 | 策略 |
---|---|---|---|
高 (>45) | 高正 | 主力吸籌 + 波動收斂 | 逢低做多 |
高 (>45) | 下降中 | 主力吸籌 + 波動放大預期 | 提前布局突破行情 |
低 (<40) | 高正 | 主力派發 + Dealer護盤 | 震蕩偏空/高拋低吸 |
低 (<40) | 快速降 | 主力派發 + 大波動風險 | 防範急跌,保護倉位 |
隻看單天DIX/GEX無意義 → 關注3-5日趨勢
GEX 臨近零值 + DIX極端 (高/低) → 極容易出現大波段
搭配 SPY期權OI + AVWAP支撐壓力 → 信號更紮實
日期 | DIX | GEX (Billion$) | SPY傾向 |
---|---|---|---|
周一 | 46 | +800M | 偏多震蕩 |
周二 | 47 | +500M | 偏多但波動增 |
周三 | 48 | +100M | 可能突破急漲 |
周四 | 48 | -200M | 極大波動 (突破或假突破快速回撤) |
這是「DIX + GEX 聯動信號」的示例圖:
藍線(DIX):表示 Dark Pool 買盤強度
超過 45 → 偏多信號
低於 40 → 偏空信號
紅線(GEX):表示 Gamma Exposure(市場穩定性)
高於 0 → 穩定、低波動
低於 0 → 不穩定、高波動