SPX 周線市場結構數據分析

綜合結論 (偏強)
周線趨勢轉強，短中期偏多
→ 守穩5527 (SPX) / 552.7 (SPY) 維持偏多思路
→ 若放量突破5670–5700區間，有望挑戰年內新高
→ 若暗池資金持續減弱 + 價格跌回AVWAP之下 (5527)，則階段性反彈結束風險加大

 

策略建議

• 短期策略：當前價格接近Max Pain位置（SPY 556.00），短期內可能受到期權市場的牽引，存在回調壓力。建議關注價格在556.00附近的表現，若出現明顯支撐，可考慮短線介入。

• 中期策略：若價格持續運行在552.70（1/14 AVWAP主線）上方，且成交量維持高位，趨勢偏多可持續。可考慮在回調至該支撐位附近時分批建倉，設置止損位於544.24（4/7 AVWAP主線）下方。

• 長期策略：若價格跌破535.04（2022/10/10低點AVWAP主線），可能意味著長期趨勢的反轉，需重新評估市場整體結構，考慮減倉或止損策略。
   

 6000 ────← 強阻力 (曆史高點 & 蝴蝶D點)
      │
 5986 ────── 目標區域 (蝴蝶D點)
      │
 5800 ────── 震蕩頂部區域
      │
 5687 ────── 當前價格 (5月2日收盤)
      │
 5556 ────── 近支撐 (MA/AVWAP重疊)
      │
 5527 ────── 關鍵防守 (AVWAP主線)
      │
 5350 ────── 回調支撐1 (前低)
      │
 5280 ────── 回調支撐2 (重要成交密集區)
 

重點提醒

• 站穩 5527/5556 之上不破，傾向情景1/2，主邏輯做多

• 跌破 5527 且VIX急升，謹慎轉為情景3，考慮觀望

• 指標聯動觀察：
  VIX <22 & DIX>50% & GEX高 → 強勢確認
  反之指標同步惡化 → 反彈警惕性加大

關鍵技術結論

• 中期趨勢偏強反彈：
  價格站穩 5527-5556 區域多條 AVWAP 支撐之上，且動量和期權伽馬雙修複。

• 阻力區域（目標）：
  5986-5998（圖1蝴蝶D點+曆史箱體頂），技術派或會逐步鎖定此區間止盈。

• 風險區域（防守）：
  5527（AVWAP主線+多空分水嶺），若跌破將重新回測5280-5350區間。

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總結判斷

趨勢評級：中期反彈延續，短線偏多（目標5986，防守5527）
偏好策略：逢回調守5527附近找多，若逼近5986區域逐步減倉
市場環境：恐慌減弱、期權伽馬支撐強，技術麵資金同步配合