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Journal Of The Week
摩根士丹利一貫正話反說，2008年的“千家萬戶瞳瞳日，總把新桃換舊符”裏麵，當時也是他說要賣出上海的房產，是配合上海做局世博會行情。今天他如果唱空中國股市，搞不好就是低檔了，“大摩和大陸是什麽關係？”。
現在的香港、東南亞情況越來越好，目前都是在補庫存。不好的股市一直有人護盤，好的話一直有人會出，反要當心有暴跌。往往在不好的空頭走勢裏，大股東常會偷拉。股市盈利是奇怪的規律，空頭的波段內部反倒比多頭更有短線安全性，跌深了有利多頭做價。
平穩過渡是股指期貨推出前的特征。融資增加股市動能，而且外麵的籌碼要有人買，是正向的放出流動性。融券使大小非的優勢喪失一些，高了容易暴跌，沒有人要就得拚命撐，大家隻在投票的時候才會回補；這種新形勢下大股東可以邊拉邊放空。
有色金屬類，工業、汽車和建築用鋼應該就會好，因為現在廢鐵漲得凶。歐洲區不好，外銷到歐洲會稍弱，經濟指標看美股如何突破1萬1千點。鋼鐵類股票和上次一樣，上海寶鋼還是觀測的領頭羊，但他的股票上漲比例不會太大，小型鋼鐵股會反映得更好。世界鋼廠前麵跌慘，現在聯手拉抬，鐵礦、無煙煤在漲，運費也加重。
錫價會好，雲南占中國總產出的40%。5月雨水再不夠的話，錫礦股會好。銅價會緩漲，電訊通訊，工業和建築用銅有需求增長；黃金對中國銅錫的影響不大。
農業股，中國今年收成不會好了，北方也會旱。賣種子賣化肥的公司不好，賣水賣大米的，民生用品的大賣場都會好。期貨反倒要小心，世界不會買不到大米。2008年米價上漲，台灣，日本和韓國清出來很多戰略米。北大荒是少有還能豐收的，基本上就是好的。還有新疆的農業公司都會借題發揮。但題材股畢竟有風險，不如科技股全是針對年輕人的，科技股有一種良性的現狀，百度能夠一直走高，說明它能夠一直化解壓力，不會在底下擰來檸去的理不清。
同樣的本幣升值，中日最大差異點，是中國的外匯管製要取消，這是西方領導人的戰略目標，你的1萬億就是到頭了，也就賺這麽多為止。權衡輕重，中國會主動升值。經濟的重大變革，將來的正常化是取消外匯管製，當然要導致政治體製變化，人家是要取你性命。最可怕的是“如果”房地產真的給打下了：那就是，中國完全可以跟著歐圓貶值。隻要貶個幾分錢的動作就夠，老百姓變乖，大家也不要跑來買人民幣；後麵再升上幾分錢，經常做做這個動作，化被動為主動，大家以後會習慣，也不會再講人民幣的怪話。
中國的財政支出已經很大，不能做什麽真正的收縮動作。政府一直有新的計劃，也一直在擴編。交通基礎和水務建設是不會有泡沫的，因為他的鐵公基收費和稅收一直在漲價，抵銷掉利息，鐵路公路的折舊幾乎可以忽略不算。但老百姓一直追逐高房價和股票就會有泡沫。
外銷大國，貿易順差也不會收縮。美國是因為逆差，東西越賣越便宜，才會收縮。
國內的人民幣很多是放在家裏的，沒辦法算得清。現在沒有讓經濟過熱，隻是外匯存底多的過熱；是經常帳和匯率過低造成的過熱。海外賺的錢都換回人民幣。
但吉利收購沃爾沃完全是好大喜功，利益輸送。福特都搞不好，沃爾沃已經二進宮了。
沃爾沃沒有競爭力，發動機不行，鋼板反而要求高。搞這種科技含量高的東西，要一步一步來。一開始就打算是吃關係靠政府部門的訂單做規劃，企業好不了；銷售、經營都沒有積極性，慢慢的企業職工也開始磨洋工。以後要對付歐洲工會的鬧事，會嚐到真正“流氓無產者”的厲害。其實如果隻是賣國內的市場，有吉利也足夠了。
不過對“企業”也沒關係，有中國的銀行資金共同參與，大不了過兩年再賣掉。
美國東岸開油禁，油會變貴，以前委內瑞拉的油源便宜。民主黨大本營被共和黨攻下五省，歐巴馬是為了要在這些州重塑信心，可以創造就業和稅收。
對佛州中部的利好就是一個題材，美國很多的油井隻是夢而已，還包括提煉不好，存儲問題，運輸的構架。
像海洋的力量源源不斷衝擊陸地，是很容易猛打某一個失衡點的。我成天唱衰巴菲特不行了，是他做的和所講的有點不一樣了，也沒有什麽神奇的地方。薄哥熙爾就是一直賺他的保費，完了拿去買回更多公司債尤其是銀行債，所以他的報表永遠好看。薄哥熙爾的大單多數是產物保險，關鍵是他自己的保險公司年代已彌足久遠，很多一二十年資曆的保險公司沒有這種優勢，所以巴菲特是永遠的金牌賺錢。
