給Candylake--關於pension在退休計劃中的位置

有pension的人越來越少，所以，你的帖子沒有多少人回。我以前在公立大學工作，對此有一些研究，就講一些我的pension和想法。由於不同的pension計劃可能不一樣，我的說法不一定都對。

我的計劃是這樣的：從工資裏扣除８％，工作滿５年，大學給dollar-to-dollar match。不交Social Security（要交medi-care)。投資的選擇分為三種：１。traditional--pension的投資委員會決定投資，自己沒有控製權。每年的利息是一個相當複雜的計算公式，就是多年投資回報的平均數。換工作，不能把錢轉到Rollover IRA account。２。Portable--基本和上麵一樣，但在換工作時，可以把錢轉出來。３。Self-manage:自己決定投資方向，虧盈自負。這三種方式，到最後退休時，按賬麵的錢來計算pension每月拿多少（我現在是５５歲退休，有每月２０００塊的收入，６２。５歲，該有３－４０００吧）。以前也有工作30年可以拿８０％， ２５年拿７０％。。。的退休之前的工資。兩種計算方法，你可以選擇合算的那種。但這種算法，因pension係統沒錢，今後估計會難以繼續。

pension的一大好處是提前退休後的健康保險－－退休員工享受職工同樣待遇。但由於政府沒錢，pension的福利越來越差。以前幹五年，就能有退休後的健康保險，現在是２０年。我加入大學工作時是十年，所以，我算運氣好的。現在很多州的政府沒錢，pension都麵臨問題，就象Social Security 一樣。但政府要改也不容易，各州有法律保障（這是州政府欠的錢），加上州議員，法官都在相似的係統裏，所以，太多擔心沒有必要。

pension的第二大好處是計算你退休後每月的收入時，是按投資的曆史平均回報，加上人的平均壽命來計算的。退休後，由於投資的時間變短，一般人會回避風險高的投資，這樣，回報也低。但pension是許多人的錢放一起，有年青的，年老的，所以，它的投資比例和風險的考慮不會改變。這對退休人來說是好事。另外，一般personal finance advisor也建議退休的人拿一部分錢，換成life-long annuity,就是考慮萬一活得太長。但我還很少見到annuity俺８－９％的年回報率來計算每月的收入的。

 

怎麽看這個pension在退休計劃裏的作用呢？由於它是按多年投資回報的平均值來計算每年的利息，比較穩定，在８－９％之間，我就把它看成是我退休賬戶的portofolio中的債券部分。這樣，我的其他投資就選擇風險高一些的股票。

和投壇的高手比，８－９％的annual return實在沒有刺激。但作為退休的錢，這種方式未必不是好事－－至少不必為退休後吃飯發愁。所以，我建議你如果有這個選擇，還是要。據我所知，聯邦政府的pension的福利比我的要好得多。我當時換工作時，差點就轉出來了，後來和pension係統談了談，才知道這些。現在是不會轉出來了。

(2/5/2008)