有幾件事情很有意思：
1. 今天OpenAI推出ChatGPT for Government
OpenAI 目前麵臨越來越多的競爭壓力，政府合同是一種穩定收入來源，這對 OpenAI 來說是個很好的“護城河”策略。DeepSeek 沒可能進來。
2. 微軟雲計算靠OpenAI縮小與AWS的差距
微軟Azure 的增長很大一部分來自 OpenAI 相關的工作負載，特別是企業AI應用的部署。
OpenAI 模型運行在 Azure 上，相當於微軟間接綁定了大部分 OpenAI 客戶。
但AWS的基礎廣泛，尤其是傳統雲計算市場依然很強，微軟目前在企業AI市場領先但並未完全超越 AWS。
3. 微軟市值依賴OpenAI，是否會腰斬？
微軟的 AI 業務確實撐起了股價，但即使 OpenAI 影響力下降，微軟依然有 Office 365、Azure、遊戲等核心業務支撐。
真正能讓微軟股價大幅下跌的是如果 AI 無法持續增長，而競爭對手如 Google 、Anthropic、Meta 迎頭趕上。
如果 OpenAI 不能推出更強的 AI（如AGI），那麽微軟的 AI 估值可能會回落，腰斬可能性都有。
4. DeepSeek 可能被美國政府禁，Llama 更加普及
如果 DeepSeek 被禁，最受益的確實是 Meta，Llama 已經是最廣泛使用的開源大模型。假設臉書也會抄作業的話, 優化Llama 。
Meta 本身不依賴 GPU 大算力（不像 OpenAI 和 Google），他們走的是“廣泛普及+開源”路線，這使得他們在 AI 市場上有獨特優勢。
如果 Llama 開源應用更廣泛，Meta 的 AI 市場份額可能會進一步提高，甚至衝擊 OpenAI。
5， NVDA的芯片會更暢銷，幾乎沒有競爭者
英偉達目前是AI芯片市場的絕對霸主，產品供不應求，OpenAI、微軟、Meta、穀歌等幾乎所有大廠都在搶購。
目前AMD和Intel的AI芯片仍然無法真正撼動NVIDIA：
AMD MI300X 雖然有所突破，但生態和CUDA軟件兼容性還是短板。
Intel Gaudi 3 也在追趕，但短期內不可能挑戰NVIDIA的主導地位。
未來AI計算需求隻會增長，不會下降，無論OpenAI神話破不破滅，AI的算力需求依然存在，所以NVDA芯片仍然會暢銷。如果Llama和開源AI繼續流行，更多公司可能會自己訓練AI模型，這會讓NVIDIA的需求更旺盛。以前隻有幾家大廠才玩的起，現在所有的公司都可以玩。現在我遇到的每個客戶都想用自己的數據和模型，就是玩不起，哈哈。
6. AWS 可能重新甩開微軟Azure的差距
AWS 依然是全球第一的雲計算巨頭，市場份額大於 Azure，雖然微軟的 AI 綁定策略縮小了差距，但 AWS 依然有幾個關鍵優勢：
1. 更廣泛的雲客戶群體：AWS 在傳統雲計算市場仍然主導，微軟雖然 AI 領先，但 Azure 在非 AI 業務上仍然落後。
2. 自研 AI 芯片：AWS 通過 Trainium 和 Inferentia 等自研 AI 芯片，降低對 NVIDIA 的依賴，並減少 AI 計算成本，這可能吸引更多客戶。
3. 兼容各種AI模型：AWS 投資了 Anthropic（Claude AI），如果 OpenAI 失勢，Claude 可能成為微軟 ChatGPT 的主要競爭者，AWS 將從中受益。如果 OpenAI 神話破滅，微軟的 AI 業務受到衝擊，而 AWS 的傳統雲業務仍然穩健，甚至可以通過 Anthropic 進一步搶奪 AI 市場份額。此外，AWS 的開放性比微軟更強，很多企業客戶（尤其是非微軟生態的公司）仍然更偏向 AWS，而不是 Azure。如果微軟的 AI 業務增長放緩，而 AWS 繼續強化自己的 AI 生態（特別是 Anthropic + 自研芯片），那麽 AWS 可能重新甩開和微軟Azure的差距，回到領先地位。
My 2c.
