取消中國包裹“小額豁免” 川普要打的是誰？

【美國關稅 / 川普 / US Tariffs / Trump Tariffs】除了宣布對全球多國祭出關稅重招，美國總統川普（Donald Trump）亦當地時間2日正式簽署行政命令，取消對來自中國內地和香港的小額包裹豁免關稅政策，將於5月2日起生效。

對華取消“小額豁免（De Minimis）”做法，美國政府早在今年2月初已“預演”一次，做成混亂後又極速撤回。

經過兩個月的“深思熟慮”，華府再度推出這項政策，會帶來什麽影響？川普要“打”的到底是誰?

回顧2月5日，美國突然宣布取消對中國包裹的“小額豁免”（De Minimis），在Temu上銷售廚房用品的陳先生有至少一半的外銷美國的商品被自動下架，一夜之間，身邊的同行仿佛正在經曆一場龍捲風過境，心慌神亂，沒想到過了兩天新政策又被暫緩：“你突然又暫停了這個，然後突然又恢複了，好像在玩一樣的。”

當時，快時尚電商Shein以及拚多多旗下的Temu，在短短數天已遭受的損失也不少。根據彭博社交易數據分析平台（Bloomberg Second Measure）對信用卡和借記卡數據進行的分析，兩家電商的銷售額都在5天內持續下降，Temu降幅達32%，同時間則連續下跌16%至41%，降幅近似聖誕節後銷售額驟減。這兩大中國跨境電商巨頭似乎成為川普政府一係列關稅攻勢的受害者。

“小額豁免（De Minimis）”政策本源自近百年前的美國貿易法，規定個人每日進口不超過800美元的貨品不必收稅，原意是簡化海關程序和節省時間成本。惟近年來，Shein和Temu利用這一關稅漏洞減低成本，將大量低價商品從中國的廠家直接發到美國消費者手中，大大降低了中間商、跨境物流、行政和本地倉儲等各個環節的成本，兩個平台通過這一模式成為美國電商市場的兩大巨頭。

美國國會研究報告顯示，2018至2023年間，來自中國的廉價包裹出口額從53億美元飆升至660億美元聯邦統計數據指，約三分之二的小額豁免包裹來自中國，超過其他所有國家的總和。在市場研究公司Emarketer負責零售和電商領域的首席分析師Sky Canaves對《香港01》表示，這些包裹中的很大一部分都來自Shein和Temu。

兩家電商以“超低價”席捲美國電商市場，也打擊了美國受到重重保護的紡織品行業。《經濟學人》引述業界代表表示，自去年夏天以來，已有18家棉花廠關門。線下零售商大多隻能以大宗貨物進口商品，因此無法避免邊境徵稅。這也在一定程度上解釋了為什麽 Shein能夠以服裝零售品牌H&M平均便宜39-60%的價格銷售女性時裝。

中國跨境電商平台在Temu在美國增長驚人，圖為Temu郵包。（Getty）

Canaves表示，政府撤回美國“小額豁免”，則是希望削弱像Shein和Temu這些依賴該政策降低成本的企業，讓其他大批量進口的零售商和品牌商能夠與他們更公平的競爭。

不過，當時由於海關包裹堆積，政府部門、物流企業等都毫無準備，撤銷措施生效不足3天後，川普宣佈暫緩撤銷“小額豁免”。但一旦美國各個範疇籌措完畢後，這會給兩家公司帶來多大的影響？Canaves對記者表示：“這是一個巨大的未知數。”

圖為市場研究公司Emarketer負責零售和電商領域的首席分析師Sky Canaves。（受訪者供圖）

  清關工程龐大

根據美國海關數據，經過幾年的爆炸性增長，去年通過小額豁免入境的包裹數量已達到近14億個。如今，超過90%的進入美國的包裹都是通過這一方式入境。

Canaves表示，海關檢查和清關是一項非常依賴人工處理的工作。即使通過小額豁免入境的包裹數量大幅減少，海關仍然需要大幅增加人手，才能處理來自中國、加拿大和墨西哥的進口貨物。

諮詢公司Sailer Partner創辦人Joe Zhang撰文指：“我不認為美國海關及邊境保衛局（CBP）有資源檢查400萬個包裹，即使抽查其中的1%似乎也不可行。”

他表示，許多大公司可以將貨源從中國轉到越南、印尼、墨西哥和土耳其等地，然後在當地包裝並運到美國。海關人員很難檢查包裝和裏麵的貨品，確認物品是否100%來自中國。他稱：“即使抽查 1%也是不可能的，CBP的行政成本會比可以收取的稅金還要高。”

  價格優勢縮小

除了關稅本身以外，平台將不得不逐漸從內地工廠直送變為從美國本地貨倉發貨，從而增加了本地倉儲成本等。不同類別的商品需繳納的關稅各不相同，但根據美國國會眾議院的一份報告，撤銷小額豁免將迫使Shein和Temu加價多達20%，但許多專家認為，即便如此，兩個平台上的商品價格仍然比Amazon或線下零售的美國本土品牌低。

Canaves則表示，Shein和Temu的母公司財力雄厚，他們或許願意通過向供應商提供額外折扣或獎勵來補貼增長的成本，維持低價、吸引消費者繼續光顧，以短期虧損換取長遠的發展。

圖為2023年11月，Shein在美國印第安納州（Indiana）開設的一家工廠。（Getty）

相比漲價的問題，許多電商專家對於清關所帶來的不確定性更加憂慮。

資深投資人、Tech Buzz China的創始人馬睿在加州三藩市灣區（San Francisco Bay）生活多年，她向記者表示，對於依靠本土發貨的亞馬遜而言，物流速度是強項，平台上的部分商品，在西岸已經可以做到在12小時之內送達，Temu和Shein通過跨境物流，許多商品也已經縮短到7~9天了。但馬睿懷疑，小額豁免取消後，無法保證海關像此前一樣高效運轉，“如果你把它延長到4個禮拜的話，那我覺得這個就不是所謂的電商了。”

  不隻想做“超低價”

早在前總統拜登執政時期，美國國會就已經開始就取消“小額關稅”進行立法，兩黨議員都就此提出各種方案，試圖保護本土企業和工人。至少從去年開始，Temu和Shein亦為此提前部署，在美國設立本土倉庫、或者繞道至東南亞發貨。兩個平台亦積極招募美國本土商家和品牌，包括在亞馬遜上成功運營的品牌，也逐漸登陸Temu和Shein。

Shein和Temu以超低價（ultra-low price）在美國打響名聲。（Getty）

  電商在他國迅速部署供應鏈整合

這些措施都為平台在短期內減小了取消豁免的衝擊。根據路透社引述的匿名消息，Temu目前已有三分之一的商品從美國本土發貨。馬睿認為，如果不考慮海關的障礙，那麽即便取消小額豁免，兩個中國電商品牌仍然在產品品類、價格等方麵有競爭優勢。她稱，由於Shein在產品供應上是強項，平台上的許多商品在其他地方未必找得到，“他可以把最新的馬上就做出來，其他品牌要等一段時間的，那在是在服裝品類上是有很有優勢的”。

從長遠來看，兩個平台也有更大的野心。馬睿認為，Temu真的核心優勢在於供應鏈的整合：“我在中國整合這個產業鏈，我差不多知道怎麽做了，那我是不是可以把這個模式複製到其他國家？”她表示，兩個平台耗費了近十年才在中國完成了供應鏈的整合，在巴西、在印度等其他國家，或許能更快的利用兩國當地廠家整合供應鏈。

Canaves也稱，Temu和Shein“不隻想成為超低價商品的零售商或賣家”，超低價的產品讓他們在市場上佔有一席之地、打響知名度，下一步，他們希望讓消費者從平台上購買不是超低價類的商品：“這是他們的進化，他們肯定有更大的野心，要超越現在的成就，繼續擾亂全球的零售和電子商務市場。”