聊一聊短期交易

大家知道我的持倉隻有兩個部分： 90%以上長持，不到10% leap calls, 但一般也持有至少半年大部分一年以上，這部份算波段吧.

大家知道我的投資理念核心在發現和長持龍頭骨，不主張timing the market. 但我不反對有些壇友拿一些部分資金做短炒，各人有權選擇合適自己的style. 實際上多年前我自己也做過幾個月短炒.但因為時間的投入太大以及理念上的改變而放棄，但也積累了一些經驗，也來聊一聊短炒成功的幾個要素.

1. 嚴格的風險管理

這是最重要的方麵。短期交易本質上是高風險的，保護您的資本至關重要。成功的交易者會嚴格限製他們在任何一筆交易中願意虧損的金額（通常少於賬戶資金的1-2%）。他們會使用止損訂單等工具，在虧損變得不可控之前自動退出虧損頭寸。

要想控製風險，我覺得最主要的一點要有耐心，股票的進價和持有時間的選擇對短炒成功都很關鍵，而進價則是成功的第一要素. 一定要wait until the price cones to you而不是chasing the price. 沒有合適的機會寧願不做也不要冒險. 短炒持有時間選擇上有day trade, 1-2天swing, 一般最長持有時間不超過一個星期. 除非一個股票有極強momentum，一般都選擇day trade或1-2天swing. 另外一個關鍵點是不要貪心，taking profit is never wrong no matter how small it is. 往往很多人因為貪心使winning trade become losing trade.

2. 短炒標的的選擇： 我建議隻選兩類：龍頭股或網紅股. 交易龍頭股好處是交易量大，bid/ask spread小，而且走持相對容易判斷，除非營利報告前後，risk相對可控. 而且另一個優點是一旦進價不理想可把短炒轉變為幾個月的short term holding, 賠錢交易有可能變為賺錢的，TSLA, NVDA和META等都屬於這類. 網紅股也有它的優勢：波動大，是短炒的最佳標的象MSTR和CRCl就屬於這種.

3.明確的交易計劃

成功的交易者不依賴直覺或情緒。他們有一個清晰的計劃，其中概述了他們的交易策略，包括：

交易標的（選擇股票還是指數ETF）。

具體的入場和出場信號（基於技術或基本麵分析）。

每筆交易的風險回報比。

每天進行的最大交易次數。

4.技術分析

短期交易者關注價格走勢和市場模式，而不是長期基本麵。他們使用技術指標和圖表模式來識別潛在的交易機會。常用的一些工具包括：

移動平均線：用於識別趨勢和潛在的支撐/阻力位。

相對強弱指數（RSI）：一種動量震蕩指標，有助於識別超買或超賣情況。

K線圖：通過視覺方式呈現價格走勢，幫助交易者發現可能預示趨勢反轉或延續的頭肩頂或三角形等模式。

5.紀律和情緒控製

短期交易的快節奏會給情緒帶來巨大壓力。成功的交易者會保持紀律，堅持自己的計劃，避免因恐懼（錯過機會）或貪婪而做出衝動決定。他們接受虧損是交易的一部分，不會讓一次虧損打擊到整個策略。

6.了解波動性和流動性

短期交易者依賴市場波動性，因為它能創造出獲利所需的價格波動。同時，他們也需要高流動性，以確保他們可以快速進出交易，而不會產生顯著的價格滑點。

7.避免常見陷

追逐虧損：不要通過加大倉位來試圖挽回損失，這往往導致更大虧損.

過度杠杆：高杠杆可放大收益，但也可能迅速清空賬戶。

對於新手來說，從小額資本開始，或使用模擬賬戶在無風險的環境中練習策略至關重要。這有助於在投入白銀之前建立信心並完善交易計劃。