個人理財

第二節 個人理財的內容

　　一、個人理財的基本原則

（一）量入為出原則

本原則要求在自己的經濟承受能力之內進行消費。正確理解這一原則，就是既不滯後，又不超前，既不人為抑製消費，又不盲目攀比，做理性的消費者。量入為出指使消費與個人收入相適應，合理進行消費。

不能把量入為出理解為手裏有多少錢就花多少錢，量入為出是一種計劃消費行為，包括在基本生活資料得以滿足的情況下，通過儲蓄有計劃地安排生活。適度消費提倡勤儉節約的精神，勤儉節約不能簡單地理解為有錢省著花，而是指與自己的實際需要和收入水平相當的合理消費。反對超前消費和適度消費原則上是一致的，但是，判斷消費行為是否超前，不能僅僅局限在現有收入上。有人現有收入雖高一些，但收入能力低，在消費上回旋餘地不大；反之盡管有人現有收入低一些，但收入能力高，在消費上有較大的回旋餘地。如果對自己收入能力的判斷符合實際，能夠按時還清貸款和分期付款，采用貸款消費形式就是一種合理消費而不是超前消費；如果過高地估計了自己的收入能力，或者明知自己無力消費卻與別人進行盲目攀比，就是超前消費。

（二）經濟效益原則在進行個人理財規劃的時候，特別是進行投資規劃的時候，應當注意講究經濟效益，因為理財的目的總的來說就是實現資金的保值和增值。衡量經濟效益可以從以下兩個方麵來看：

1.絕對值：利潤=收入-成本2.相對值：投資收益率=利潤投資額×100%

（三）安全性原則

收益總是伴隨著風險的，我們不能隻追求收益而忽視由此而帶來的風險。本原則要求進行個人理財時應該注意尋求收益和風險的平衡，進行組合投資，分散風險，既不要把全部雞蛋放在同一個籃子裏，也不要把全部籃子挑在一個肩膀上。

（四）變現原則天

有不測風雲，人有旦夕禍福。個人財產的形式有很多，我們要關注的是其流動性，歸根結底我們的財產都是以現金來換算和衡量的，因此在進行理財規劃的時候，要注意財產變現成現金的能力，避免出現周轉困難，難以為繼的情況，導致生活陷入困境。

（五）因人製宜原則

個人理財沒有必勝的萬能公式，也沒有適合每一個人的技巧。前麵說過，理財是研究人如何運用自己的錢財達到目標，因此個人自身的情況才是關鍵。不同的環境、個性、偏好、年齡、職業和經曆等都會導致個人對待事物的態度有所不同，麵對同樣的理財機會采取的策略也會迥異，所以應該總結出適合自己的理財方式，而非生搬硬套別人的經驗。

（六）終生理財原則

個人理財是一個過程，一個漫長的貫穿人生始終的過程。一個人一生不同時期理財的需求是不一樣的，因此必須考慮階段性和延續性。

（七）快樂理財原則

個人理財的根本目的是生活得更美好，保持快樂的心情和健康的身體。理財是件愉快的事情，是我們生活的一部分，看著自己的財務狀況被管理得井井有條，怎會不讓人快樂。即使某些階段理財活動遭遇了挫折，但是從中總結寶貴經驗，在未來的理財活動中能夠及時避免，又何嚐不是件幸事。總而言之，保持快樂輕鬆的心態，才能夠充分發揮聰明才智，作出最正確的理財決策。

（八）提高素質原則

天下沒有不勞而獲的事情，理財作為一門綜合化的新興科學，涉及眾多的知識學科。因此在追求利潤目標的同時，應該增強理財管理能力、資金運籌能力、風險投資意識，充實經濟金融知識，提高自身綜合素質。

二、個人理財的基本內容

個人理財包括現金規劃、儲蓄規劃、消費信貸規劃、投資規劃、房地產規劃、保險規劃、稅收規劃、子女教育規劃、退休規劃、遺產規劃等內容，其中現金規劃、儲蓄規劃和消費信貸規劃屬於資金管理規劃的內容，投資規劃和房地產規劃屬於資金增值規劃的內容，保險規劃屬於風險管理規劃的內容，稅收規劃屬於成本規劃的內容，子女教育規劃、退休規劃和遺產規劃則屬於未來規劃的內容，總體而言，這些理財規劃的內容涵蓋了我們一生的財務活動，貫穿著我們一生的生活，因此了解和掌握這些內容實質上就是幫助我們規劃自己的一生。

（一）現金規劃

現金是理財工具中最具流動性的，我們的日常生活時刻都離不開它，特別是在當前，現金消費還是人們最常用的支付方式。持有足夠的現金當然方便，但是現金並不具有收益性，因為貨幣具有時間價值，因此我們需要在現金的支付方便性和由此喪失的收益之間進行權衡，找到持有現金的最佳數量，使之既能滿足我們的日常支付需要，又能在我們個人理財規劃的組成要素發生緊急情況的時候提供及時的幫助，現金規劃的意義正在於此。

（二）儲蓄規劃

儲蓄是所有個人理財規劃的源頭，儲蓄規劃對於個人來說既有盈利的目的，更有安全、方便、備用和保值方麵的需要。公民個人存款儲蓄作為一種投資行為，對國家經濟發展有著重大意義：有利於調節市場貨幣流通，有利於培養人們科學合理的生活習慣，建立文明健康的生活方式。對現金管理而言，儲蓄規劃不僅要滿足開支的需求，而且要建立一套有效的儲蓄計劃。因為儲蓄規劃不僅能緩衝財務危機，而且能為實現未來的財務目標提供積累資金的工具。

（三）消費信貸

規劃負債在以前被認為是很不光彩的事情，常常與貧窮、困難之類的字眼聯係在一起。但是隨著觀念的更新，大家認識到借債本身並不可怕，它代表著提前使用自己未來的收入，隻要能夠在約定的期限之前歸還就沒有問題。於是通過貸款，大家能夠把自己預期的未來收入提前到當期使用，但是問題隨之而來，有效利用信貸能幫助人擁有更多的商品，得到更多的享受，而濫用信貸會導致欠款、破產乃至失去信用。消費信貸規劃能夠幫助人在決策之前認清自己的還貸能力，選擇適合自己的信貸方式，充分地享受信貸給生活帶來的樂趣。

（四）投資規劃

投資是個人獲取財富的主要手段，不同的投資工具有不同的特點，包括股票、債券、基金、期貨、外匯、收藏品以及黃金等。對於我們來說，單一品種的投資工具很難滿足其對資產流動性、回報率以及風險等方麵的特定要求，而且我們往往也不具備從事投資的專業知識和信息優勢。投資規劃要求個人在充分了解自身風險偏好與投資回報率需求的基礎上，通過合理的資產分配，使投資組合既能夠滿足流動性要求與風險承受能力，同時又能夠獲得滿意的回報。

（五）房地產規劃

“衣食住行”是人生最基本的四大需要，其中“住”又是四大需要中期間最長、所需資金數額最大的一項。在個人理財中與“住”相對應的是房地產規劃，對於一般的消費者來說，房產主要代表了自己的住所。事實上，房地產投資作為一種長期的高額投資，除了用於個人消費，它還具有顯著的投資價值。投資者購買房產主要出於四種考慮：自己居住、對外出租、投機獲利和減免稅收，而針對不同的投資目的，投資者在選擇具體房地產品種時也會有不同的考慮。在房地產規劃中，要重視兩方麵的問題：一方麵，應當對國家的房地產法律法規（包括交易規則、稅收優惠等）和影響房地產價格的各種因素有比較深的了解；另一方麵，由於房地產單位價值高且多是終身投資，所以房地產投資必然十分謹慎，在做出投資決策之前，必須詳細了解自己的支付能力，以確定合理的房地產購置計劃。

（六）保險規劃

人生很可能會麵對一些不期而至的風險，比如意外的人身傷害、疾病、火災等等。為了規避這些風險，在現實生活中人們通過購買保險來滿足自身的安全需要。保險除了具有基本的轉移風險、減小損失的功能之外，它還具有融資、投資功能。在個人理財中，經常用到的保險產品包括人壽保險、意外傷害保險、健康保險、財產保險、責任保險等。保險由於其品種多、條款複雜，對於普通投資者來說，在選擇時往往會感到力不從心。保險規劃的目的即在於通過對個人經濟狀況和保險需求的深入分析，選擇適合自己的保險產品並確定合理的期限和金額。

（七）稅收規劃

依法納稅是我們每個人應盡的法定義務，國家通過製定各種稅收法律法規來規範稅收的征繳，任何違反稅收法律的行為都將受到法律的製裁。然而納稅人出於對自身利益的考慮，往往希望將自己的稅負合理地減到最少。因此，如何在合法的前提下盡量減少稅負就成為每一個納稅人都十分關注的問題。稅收規劃即是在充分了解所在國稅收製度的前提下，通過運用各種稅務規劃策略，合法地減少稅負。在稅收規劃中比較常用的基本策略包括收入分解轉移、收入延期、投資於資本利得、資產銷售時機、杠杆投資、充分利用稅負抵減等。與前麵所述的幾種規劃相比，稅務規劃要麵對更多的風險，尤其是法律風險，這些風險包括反避稅條款、法律法規變動風險及經濟風險等。

（八）子女教育規劃

教育投資是一種智力投資，它不僅可以提高人的文化水平與生活品位，還可以使受教育者增加人力資本。教育投資可以分為兩類：自身的教育投資和對子女的教育投資，本書討論的是後者。對子女的教育投資可以分為基礎教育投資和高等教育投資，對子女的高等教育投資通常是所有教育投資項目中花費最高的一項，但父母出於對子女未來的殷切期望，往往會在子女的高等教育投資上不惜血本。進行子女教育規劃時，首先要對個人的教育需求和子女的基本情況（例如，共有幾個子女、各個子女的年齡、預期的受教育程度等）進行分析，以確定當前和未來的教育投資資金需求；其次要分析個人的收入狀況（當前的和未來預期的），並確定子女教育投資資金的來源（例如，教育資助、獎學金、貸款、勤工儉學收入等）；最後要分析教育投資資金來源與需求之間的差距，並在此基礎上通過運用各種投資工具（包括常用的投資工具和教育投資特有的投資工具）來彌補教育投資資金來源與需求之間的差額。應當特別注意的是，由於教育投資本身的特殊性，它與其他投資相比更加注重投資的安全性，因此在選擇具體投資工具時要特別慎重。

（九）退休規劃

人在經過了大半生的拚搏、奮鬥之後，總會有退休的一天。一旦退休，作為收入主要部分的工薪收入便停止了。但人從退休到去世畢竟還有幾十年的時間，如何在退休後保持一定的生活水平就成了每個人遲早都要麵對的現實問題。此外，現實生活中普遍存在的通貨膨脹也在不斷地侵蝕個人的財富，如不及早計劃必然會導致退休後生活水平的急劇下降。退休規劃是一個長期的過程，不是簡單地在退休之前存一筆錢就能解決，個人在退休之前的幾十年就要開始確定目標，進行詳細的規劃，為將來退休做準備了。在當前的中國，一對獨生子女夫婦將來要照顧四個老人，其負擔可想而知。所以，提早做好退休規劃不僅可以使自己的退休生活更有保障，同時也可以減輕子女的負擔。

（十）遺產規劃

遺產的繼承是人生需要妥善安排的最後一個重要事項。遺產規劃的目標是高效率地管理遺產，並將遺產順利地轉移到受益人的手中。這裏的高效率包括兩方麵的內容：一方麵，遺產安排要花費一定的時間，應該在最短的時間完成遺產規劃；另一方麵，處理遺產需要花費一定的成本，如很多國家都開征了遺產稅（中國目前還未開征，但已經在醞釀中），遺產規劃可以幫助個人減少遺產處理過程中的各種稅費。