看圖炒股

第五節 K線組合中的幾個“比較”問題

　　K線組合在眾多技術分析方法中具有形象直觀、簡單實用的特點，是當今世界上最古老、最通用、最基本的分析工具。但是，投資者是否明白，K線組合看似簡單，實則深奧。投資者要想真正體悟到“K線圖會說話”的深刻含義，在實際運用中還必須思考以下幾個“比較”問題：

　　（1）K線組合有許多相似的符號，隻有仔細辨別，搞清其特征和技術含義，使用時才不會發生差錯。

　　（2）K線組合中所提示的賣出信號與K線組合中所提示的買入信號，哪一個更有效？哪一個成功率高？一般地說，出現賣出信號的K線組合時，投資者應立即出局，待趨勢明朗後再進行投資決策。出現買入信號的K線組合時，投資者應三思而後行。

　　在大盤中出現的K線組合與在個股中出現的K結組合，哪一個更有效，哪一個成功率高？一般地說，在大盤中出現買入信號的K線組合和賣出信號的K線組合，準確率極高。在個股中，出現賣出信號的K線組合時，投資者應立即出局，待趨勢明朗後再進行投資決策。出現買入信號的K線組合時，投資者應三思而後行。

　　（4）日K線上的K線組合與周（月）K線上的K線組合，哪個更可靠？分析中期趨勢看周K線，分析長期趨勢要看月K線，甚至年K線，K線包含的時間越長，信號越可靠。

　　（5）相同或近似的K線組合同時出現時，在投資決策中有一個優化組合的問題，如早晨十字星、早晨之星基本上是含義相近、作用相同，但在實戰中有時要選擇早晨十字星所提供的買入信號，有時要選擇早晨之星所提供的買入信號。

　　出現在大盤上漲過程中圖示出現在大盤下跌過程中選A和B均可。兩者比較，選A比選B的投資方案更好。選A和B均可。兩者比較，選A比選B的投資方案更好。但注意大盤對個股的影響力。

　　應選A方案，不能選B方案，因為B這種組合所提供的買入信號是股價處於下降趨勢中。應選A方案，不能選B方案，因為B這種組合所提供的買入信號是股價處於下降趨勢中。

　　選A時，也應注意大盤對個股的影響力。

　　應選B方案，不能選A方案，因為A這種組合所提供的買入信號是股價處於下降趨勢中，盡管理論上說早晨十字星所提供的買入信號比早晨之星可靠。應選B方案，不能選A方案，因為A這種組合所提供的買入信號是股價處於下降趨勢中，盡管理論上說早晨十字星所提供的買入信號比早晨之星可靠。

　　選B時，也應注意大盤對個股的影響力。

　　出現在大盤上漲過程中圖示出現在大盤下跌過程中兩者暫不考慮，因為A和B的股價均處於下降通道中，盡管理論上說早晨十字星和早晨之星都是買入信號。

　　考慮到大盤在上漲過程中，待趨勢明朗時可擇機介入。兩者絕不考慮，因為A和B的股價均處於下降通道中，盡管理論上說早晨十字星和早晨之星都是買入信號。

　　（6）在同一股票的同一時段內，也會出現多種K線組合並存的局麵。如果在這個局麵中的K線組合都提示買入信號，則買入的可靠性比單一K線組合做出的結論更強。如果在這個局麵中的K線組合都提示賣出信號，則賣出的可靠性比單一K線組合做出的結論更強。如果在這個局麵中的K線組合發生矛盾，一種K線組合提示買入信號，而另一種K線組合提示賣出信號，投資者應該以觀望為主。

　　（7）K線多的組合比K線少的組合得出的結論更可靠，獲取的信息就更多，可信度更大。在應用一根、二根和三根K線組合時，有時會發現，根據K線組合分析得出的結論與實際結果相反。一般說來，多根K線組合得到的結論不太容易與結果相反。因此，盡量使用根數多的K線組合的結論。

　　（8）K線組合在牛市中的表現和在熊市中的表現會有很大的區別。一般地說，在牛市中出現買入信號的K線組合，出擊成功率和資金收益率都很高。在熊市中出現賣出信號的K線組合，其準確性要比在熊市中出現買入信號的K線組合高。

　　最後，投資者在把握K線組合技術分析時，必須認識以下幾條：

　　[1]在股市發展初期，投資者還沒有很多的技術分析方法，對K線和K線組合的分析依賴性比較高，在實戰中確實也有較高的利用價值。隨著股市的不斷發展，先進理念的不斷引入，技術的不斷創新，用K線組合技術來分析變化複雜的股票市場，顯得勢單力薄。在目前的市場上，光采用K線組合的分析技術，在實戰中其成功率是不能令人滿意的。

　　[2]K線組合分析技術隻能作為戰術手段，不能作為戰略手段，必須與其他方法結合使用。經過綜合分析做出了該買還是該賣的決定之後，才可以用K線組合技術來選擇買賣的時間和價格，這樣做的效果要好些。

　　[3]教材中或其他書籍中所介紹的各種K線組合，在實際股市中去套用是不現實的。完全滿足書中所介紹的K線組合的情況是不多見的。如果一成不變地照搬K線組合，有可能長時間碰不到合適的機會。投資者應該在了解各種K線組合的形態時，要根據情況適當地、靈活地運用K線組合。

　　實戰操練：K線組合運用

　　所指的這根長陰線決不是什麽希望之星，隻要它出現就會給投資者帶來無窮的災難。這根K線學名叫“高開出逃形”，高開出逃形多數是在股價形成跌勢的過程中出現的。當股價趨勢向下時，一些在高位沒有出完貨的莊家，會設置許多誘人的陷阱，引誘不明真相的投資者盲目跟進，乘機清倉。據了解，在莊家給投資者下套的眾多誘人陷阱中，高開出逃形可排在前三名之列，可見，這是莊家大逃亡的一種非常重要的手段。

　　那麽，投資者見到高開出逃形的K線應該如何操作呢？很簡單，清倉出貨，堅決停損離場。這裏要特別提醒投資者的是：高開出逃形一旦出現，當日成交量會放得很大（這是莊家出逃時留下的重要痕跡）。

　　§§第三章 高手教你判走勢