越南，接壤廣西，土地狹長而近海，以胡誌明市與河內為南北中心，吸引了大批中國家電與電子產業聚集，而今成為它們輻射海外的熱土。
TCL、海爾智家、美的、格力等耳熟能詳的家電企業都已在越南開設工廠並拓展當地市場。TCL1999年進入越南，目前在當地一家規模較大的工廠每年可生產800萬台電視產品。
美的1997年已開始布局越南，隨後2006年在當地買地建廠，2007 年正式投產，如今員工已有近2000人，主要生產電飯煲、風扇、電磁爐和暖風機等8大品類。
中國家電企業到來之際，三星、LG、鬆下、索尼等日韓品牌更早涉足越南。為滿足旗下多產線生產需求，上世紀90年代，三星帶著供應商進入越南，在政策支持下逐漸搭建生產園區及基礎設施。而今，三星的生產基地已紮根於越南南北部，雇傭當地近10萬員工。
中日韓頗具野心的企業紛紛來到越南，催生當地產業鏈路漸趨完善，成為製造業遷移的新站點。當關稅紅利到來之際，有出海需求的企業密集前往越南，借之出口歐美等高消費力市場。
據越南計劃與投資部外國投資局數據顯示，截止2023年8月，越南已累計到位外商投資項目資金2871億美元。外資對越南趨之若鶩的同時，越南本土已開始轉型，向高附加值產業傾斜，企業也麵臨新的選擇階段。
錨定越南
早在20世紀90年代，越南便已倍受中、日韓等企業關注。
中國較早出海越南的家電企業以TCL為代表。TCL1999年在越南南部投資建設了第一個電視工廠開始，隨後陸續在越南南部和接壤國內的北部地區建設TV智能製造基地與智能音視頻終端產品製造基地。
TCL在越南，圖源企業
據TCL科技COO王成公開透露，截至今年，TCL通過TCL科技及TCL實業兩大平台，已在越南累計投資超1億美元，供給當地就業崗位超1萬個。TCL預計2024年在越南營收將超過15億美元。
同樣布局出海多年的美的、海爾智家也並未錯過越南。
觀望多年，美的於2006年開始在當地建設首家海外工廠。彼時，越南當地的家電製造供應鏈並不完善。為提升效率與品牌話語權，美的越南工廠將國內供應鏈遷移，結合當地情況重新培養，並吸引非家電供應商轉向。
美的越南首家海外工廠，圖源企業
直至2023年，美的越南工廠實現了累計年度的扭虧為盈，收入同比增長約30%。工廠主要製造吸塵器、電飯煲、風扇等8個品類。伴隨大幅增長，美的將擴充空氣炸鍋、微波爐等品類，將越南工廠變為海外品類最多的生產基地。
麵向更崇尚日韓品牌的越南市場，美的還推出其收購的東芝白電業務。2018年東芝滾筒洗衣機開始在越南銷售，兩年後，該產品已做到當地市場第一名。
當美的逐漸熟悉越南，其To B業務板塊也進入當地。截止當下，美的總投資14.7億元用於晶澳科技越南基地3.5GW高效太陽能電池項目，以覆蓋北美等海外光伏市場。
與美的路徑相似，海爾智家2011年自日本鬆下手中收購三洋電機在東南亞的白電業務，並以其子品牌“AQUA”在越南開展銷售與生產布局。
自2012年成立起，AQUA越南公司已投建冰箱、洗衣機、家用空調等工廠。當前，除供應本地外，AQUA還將產品銷往印度尼西亞、菲律賓和馬來西亞等國家。
在越南加大投資，中國家電企業們獲得了覆蓋海外市場的更多產能，但在品牌力比拚上，它們仍難與三星、LG、鬆下、索尼等企業抗衡。
不斷加注越南，截至目前，三星已成為越南大規模外商投資的主要企業之一。據其2022年未經審計的財務報告顯示，越南工廠收入已占三星業務總收入的30%。從越南工廠出產的產品銷售收入達到近710億美元。
而在當地，三星一家獨大。據GfK發布的報告稱，截至2023年三季度，三星在越南已占據44.7%的市場份額。
事實上，早在上世紀90年代，越南政府以提供免費生產場地、免除初期4年法人稅等優惠政策吸引外資企業。三星帶著部分供應商來到越南，開始在北部搭建生產線。
2008年，三星在越南北部的北寧省投建三星電子（越南）1號廠，此後在太原省建立2號廠。
消費電子產線逐步落實後，三星在越南引入電視、芯片、顯示器等其他電子製品，投資和經營規模持續擴大。
根據越南媒體報道，2024年三星計劃在越南追加12億美元投資，以支持其越南產業持續壯大。
在政府推動與三星等企業的布局下，越南已出現較為顯著的產業集群效應。
在當地，消費電子等高附加值產業鏈集中北部地區，與國內廣西等省市接壤；家電產業園區主要分布於南部的胡誌明市、同奈省和平陽省等地。
產業升級
當大型跨國企業進入越南，視其為出海首站，越南也受到更多關注，吸引更高量級資金的注入。
據越通社報道，越南計劃投資部外國投資局數據顯示，截至今年8月31日，流入越南的外商直接投資注冊資金超205.2億美元，外資項目實際到位資金約141.5億美元，創5年來新高。
而在去年的前8個月，我國累計對越南投資約3949個項目，協議金額近258億美元，在所有對越南投資的國家和地區中列第六位。
我國對越南的大規模投資並非突然出現，在距今不久的五六年前，大波企業將目光投向越南。
白隆澤於2017年來到越南，在當地經營零配件加工生意。他告訴36氪，終端企業與上遊工廠們來到越南更主要的誘因是關稅。
2018年，美國針對我國出口的商品增收關稅，以出口為主的上下遊企業部分遷移。
美國加征關稅數據，圖源長江證券
而毗鄰國內的越南早在2007年加入WTO時承諾，電視、空調、洗衣機等家用電器進口關稅在3-5年內將降至25%；但若在越南本土生產與銷售，則關稅為零。
關稅優惠之下，越南吸引大批歐美係終端的供應商，以及國內出口型家電企業。根據海關總署統計，2023 年2月美國自越南進口家用吸塵器月度數量已首超中國。
然而，越南對家電類企業的態度正在轉變。多年來企業紛紛湧入，越南有了挑選的資本。高附加值、產業轉型、綠色經濟等詞匯頻繁出現在與外資招商相關的官方發言中。
白隆澤告訴36氪，早期進入越南的低附加值的產業如服裝紡織等已逐漸撤出，流入臨近的緬甸、柬埔寨等國家。麵對這類企業，越南招商部門也頗為冷淡。
僅從國外進口原料，利用當地人力加工的產業利潤不大且效率不高，補齊越南本土的供應鏈日益成為其國家規劃的重心。越南工業和貿易部長阮鴻延今年在公開質詢會上曾表示，服裝紡織、皮革等企業向其他國家轉移屬正常現象。當下提出的能源規劃等4個國家部門計劃可有助於創造原材料，滿足生產和出口需求。
越南本土搭建供應鏈之餘，中國公司當然會順應產業轉型趨勢。2019年，早已進入越南的TCL開始規模化擴產。集團旗下的通力科技和茂佳科技分別在越南開設生產基地。其中，通力科技布局於高附加值產業密集的北部地區，生產智能音頻終端產品；茂佳科技負責TV和 Monitor整機的製造任務。此外，TCL還表示將在越南投建LCD麵板顯示模組生產基地，完善上遊供應鏈產業。
在銷售端，中國家電企業們開始走向高端價位。近些年，美的與海爾智家在產品技術與性能方麵升級。美的推出搭載變頻、語音控製、物聯網等技術的家電產品；海爾智家采用冷凍恒溫保鮮科技、冷藏冷凍雙殺菌等技術，推出高端化的冰箱產品。
當中國公司欲深入越南，利用當地生產能力亦或展開銷售，順應產業轉型趨勢並加大投資將在所難免。
下一站，拉美
當越南布局漸穩之時，中國的家電企業也很難放過尋找下一個出海高地。
與此同時，外資企業的大量進駐使越南主要城市和工業區的土地成本出現顯著上升趨勢，逐漸破除人們對越南落地成本低的印象。
香港《南華早報》近期報道稱，在過去4年中，越南北部地區的平均租金每年上漲7%，家電企業聚集的南部則上漲13%。
白隆澤觀察到，自去年同期至今，越南首府河內的房價翻了一倍，住房剛需使市中心租房成本不斷上漲，一套百平米的兩房租金已達1000美金，仍出現供不應求。
用地成本瘋漲之下，即使外資進入多年，當地產業鏈長期處於非完備狀態，重工業基礎薄弱使其當地供應能力較弱，對外部原材料需求頗大。
由於地理區位接近等原因，我國成為越南進口原材料的主要國家之一。據統計總局統計，2024年前7個月，越南從我國進口額達792億美元，同比增長34.9%，包含機械、設備等。
如今，將越南視為生產、出口集中地已漸成共識，但當各項成本攀升時，尋找下一個轉移的新目的地，成為家電製造企業的下一目標。
墨西哥，因與美國接壤且生產商品可享受零關稅進入美國等因素，被TCL、海信等企業相中。
建設中的海信墨西哥蒙特雷產業園，圖源企業
早在2004年，TCL已著手進入當地開展業務。其在墨西哥的工廠主要生產55和65寸以上大屏智能電視，2020年實現量產，可覆蓋北美家庭對大屏電視的需求。
事實上，與彩電相比，近些年白電布局更為活躍。這也與市場需求息息相關。中國家用電器協會根據聯合國貿易數據推算，2021年美國冰箱、冷櫃的進口額達104.6億美元，其中自墨西哥進口這兩類產品合計40.87億美元，約占總份額的39.1%。
多項刺激下，跨國企業們都瞄準這一趨勢，在墨西哥布局冰箱等製冷產線。海信已在當地工業園區建設冰箱、空調、廚電三個工廠；冰箱巨頭長虹美菱在墨西哥的產線已正式投產，其計劃在當地建設3條冰箱壓縮機產線，年產600萬台壓縮機。
中國企業加緊布局的同時，嗅覺靈敏的歐美、韓國白電企業也重投墨西哥。2022年德國博世公司宣布在墨西哥東北部的蒙特雷投資建廠，生產麵向北美的大容量冰箱；同年，三星宣布投資5億美元擴建白電生產基地。
可見，墨西哥已成為家電企業緊鑼密鼓布局的下一站，經過多年搭建，工業基礎漸趨完備。當越南稍顯擁擠之時，墨西哥或將承載中國家電製造企業走向全球中心的目標。
戰火已在墨西哥燃起，新一輪的競爭將在此展開。
