月度規律
1. 月初流動性強 → 月中流動性枯竭
月初有大量自動買盤：
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薪資賬戶自動投資
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401(k) / 退休金計劃買入
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養老金再平衡
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ETF/共同基金自動流入
→ 月初通常上漲。
月中這些買盤消失導致：
流動性下滑
股市容易回調或橫盤偏弱
2. 月中美國財政部國債招標（拍賣）導致收益率上升
美國財政部通常在月中進行大規模國債發行：
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10 年期
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30 年期
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其他中長期債
更多債券供應 → 收益率上升 → 科技股承壓。
3. 大型宏觀數據多集中在月中
如：
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CPI（消費者物價指數）
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PPI
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零售銷售
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密歇根消費者信心
數據前後市場偏謹慎 → 更容易下跌或震蕩。
4. 機構中旬再平衡
一些對衝基金、波動率基金等會在月中調整倉位。
如果月初漲多了 → 月中往往賣出。
**5. 月內季節性規律（統計學）
曆史顯示：
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每月第 5–10 個交易日 強勢
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第 11–17 個交易日 偏弱
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月末（20 日後）又轉強
周度規律
周一：早弱晚強
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周一早盤常常低開或下跌
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中午開始企穩
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下午走強
原因：周末對衝倉位解開 + 機構重新布局。周一早盤往往是散戶吸籌的好時機。
周二：全周最強的一天之一
統計上周二最容易上漲。
科技和半導體在周二經常見到反彈。
周三：最波動的一天
原因：
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美聯儲會議常在周三
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期權 Gamma 風險開始變化
表現：衝高回落 / 低開拉升 / 假突破極多。
周四：趨勢延續日
如果本周是上漲趨勢 → 周四往上衝
如果是下跌趨勢 → 周四往下加速
機構大單和再平衡多發生在周四。
周五：早弱晚強
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上午：獲利了結 + 期權對衝
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下午：空頭回補 + 最大痛點（max pain）推升
周五最後一小時最容易走強。
日內規律
9:30–10:00：假動作時段
第一個 30 分鍾波動大、方向假。
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可能假突破
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假跌破
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量大但不可靠
聰明資金通常 10 點後才真正進場。
10:00–10:30：真正方向確立
“10 點反轉”是華爾街經典規律。
原因：
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許多經濟數據在 10:00 發布
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債券收益率穩定
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算法倉位重設
11:30–13:30：午間震蕩（低波動）
成交量極低 → 容易來回洗盤。
可以做剝頭皮，但不適合做短線交易。
13:30–14:30：趨勢延續
機構回場，繼續上午的趨勢，或進行一次反轉。
15:00–16:00：權力小時（Power Hour）
巨大成交量：
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基金買/賣計劃
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期權 Gamma 調整
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空頭回補
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ETF 再平衡
近期典型的日內走勢形狀
常見的 U 字型：
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開盤弱甚至下挫
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上午反彈
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午間橫盤
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尾盤變強
