529投資: 戰勝學費通脹的利器

 

牛經滄海

 

三十多年來，我深切感受到一個無情的規律：醫療與教育，是漲價最快的兩個支出板塊。孩子一生，會麵臨無數教育支出：學前、小學、中學、大學、研究生……而家庭對健康的支出幾乎沒有逃避空間。相比之下，很多消費品、日常用品價格雖然上漲，也能通過換品牌、打折、替代品來緩衝，但教育與醫療幾乎沒有替代路徑。

於是，我早就下定決心：孩子未來的教育費用，要“提前儲蓄 + 投資增值”來對衝上漲風險。自從有了孫女、孫子，我把每個生日作為存款契機，每年為他們存滿麻州529計劃。雖然這些本金在聯邦層麵沒有稅收減免，但其增長部分在提取用於合規教育支出時是免聯邦資本利得稅的——在某種意義上，是Roth IRA的“平替”方案。

一、教育、醫療與投資的長期賽跑

 

圖1：美國主要成本與投資年化增長率對比。股市回報最高，教育與醫療成本增速僅次。

長期來看，美國股市（以標普500為代表）年化總回報（含股息）約10%左右（名義），扣除通脹後仍有6–7%的實質收益。教育成本長期漲幅雖高於一般通脹，但多在4–6%區間徘徊。這意味著：若能在孩子很小的時候就開始定期投資，讓資金以複利增值，未來教育資金有望跑贏學費通脹。

二、從一歲開始存529：複利力量

圖2：從出生起每年存入$19,000的529賬戶增長模擬（假設年化收益7%）。

假設從孩子出生第一年開始，每年存入$19,000，並假設年化名義收益率7%、教育成本上漲5%，18年後該賬戶累計約$65萬。這筆資金足以覆蓋大多數大學的四年學費與部分生活費。

三、529資金的靈活用途與傳承

過去家長最擔心的是：孩子若不念大學，錢豈不浪費？
但自2024年起，美國《SECURE 2.0》法案允許將未用完的529資產轉換為受益人的Roth IRA，免稅免罰。條件包括賬戶存在至少15年、轉換資金存入時間超過5年、且每年金額不超過Roth IRA年度限額，總額上限約$35,000。

若不滿足條件，還有多種合規途徑：
① 改變受益人（可轉給兄弟姐妹、侄子侄女等）
② 用於研究生、繼續教育或職業認證費用
③ 每人最高$10,000用於償還學生貸款
④ 非合規提款則僅收益部分繳稅並加10%罰金（本金免罰）

我計劃在他們成年後，讓他們自己管理529賬戶，學習投資與負責任地理財。這種“交棒式理財教育”比單純留下金錢更重要。

四、結語：教育、理財與代際責任

教育、醫療、住房與投資，是家庭財務的四根支柱。529計劃正是教育儲蓄與財富傳承的交匯點：既有稅務優惠，又能靈活傳承；既能抵禦學費通脹，又能培養理財觀念。

願孫輩們長大後，不僅感謝這筆錢，更感謝我傳給他們的理財意識。

圖3：529資金用途與傳承路徑示意圖。

 

最近，我精選出180篇博文，結集成書，題為《財務自由與人生進階：從零開始》，已在亞馬遜發行。全書分十章，從股海浮沉寫到子女教育、退休與健康。其中既有孩子從遊戲迷到律師的成長故事，也有我親身逆轉高血糖的經驗，也許能為讀者帶去些許啟發。有興趣可在亞馬遜搜索“牛經滄海”或書名找到，也歡迎常來我的博客，閱讀更多故事。