說起這笑神婆，乃武林一奇。一出娘肚子就咧嘴對著接生婆嗬嗬大笑，把接生婆嚇得半死，直喊怪物。小的時候，家鄉三年一水災，五年一旱災，沒吃沒喝，別人整天愁苦著臉，獨她一人笑聲不停。九歲那年，家鄉逢上火山爆發，她在逃難途中，開心程度不減，被一位路過的武林異人視為奇才，授她一本“笑神經”。她依此修煉，不出二十年，笑笑武功大成，以二十八歲妙齡，和各大掌門人平起平坐。笑笑神功中有不少開化人的怪招，有不少悲痛之極欲自盡的人蒙她傳授一招半式，依此修煉，立刻脫胎換骨，心花怒放。她救人助人無數，江湖上的名聲十分尊崇。
那終老島主，卻是一位老頭，來曆不明。有人傳說他年輕時闖蕩江湖，不甚得意，鬱鬱無歡。一次為情所困，跳海自殺，誰知那海水太重，他沉不下去，被漂到了一座孤島上。那島孤懸東海，是個清淨之所， 倒也是個了卻殘生的好地方。誰知那島不同尋常，千萬年前本是一位九尾天狐的住所。那天狐獨自修行了一千年，得道之後，遇到了一隻白虎精，墜入愛河。為求永不分離，天狐去西瑤池偷取長生藥，藥是偷回來了，卻被神將打成重傷。他倆本擬定良辰吉日一齊服藥，誰知那白虎精背著狐精，和自己一幫兄弟青龍朱雀玄龜偷吃了長生藥，一齊升天，留下這天狐在世間。這天狐自知性命不久，最後五百年避居於此，滔天怨恨彌漫了整個小島，死後千萬年不散。這年輕人天天在島上等死，誰知日日受這怨氣浸淫，竟自然而然練出一身怨功，一身怨氣極能感染人。他巴不得全天下的人，全部孤獨終老而死，故重出江湖，自號終老島主，有情侶配偶太親密被他碰到，神功一施，二人立刻情同陌路，都歸入他終老島門下。江湖上雖然想鏟除他，但苦於找不到證據，加上他武功高強，無人能奈何他。這次見他現身，不少正直之士暗暗擔憂。
笑神婆和終老島主雙雙上台，笑神婆先道：“久仰終老島主最喜拆人姻緣，搞得天下情侶痛不欲生，老婆子卻正好相反，隻盼天下蒼生皆成雙成對。島主高招，早想領教，請出招吧。”終老島主道：“神婆所言非矣。問世間情為何物，隻教人生死相許。天若有情天亦老，我教人超脫情字，為的是世人得到永恒的快樂，初衷正是和神婆一樣。看那世上單身者，豈不遠比拖妻帶口的人愉快。”神婆斥道：“島主強詞奪理，天下人自有公論。不用多說，我們手底下見真章！”島主笑道：“久聞神婆最能使人開心，這樣吧，我出口怨氣，令場下眾人哀哭嚎叫，若是你能令他們哈哈大笑，就算你贏。”
隻見他站立台中央，一聲哀嚎，場下的年輕弟子，突然感到內心一陣悲涼，有的想到年紀一大把還一事無成，有的想到心愛的人移情別戀，有的想到家裏麵的老父母已多年未見，不由哭出聲來。先是低聲抽泣，漸漸地似乎相互受了感染，放聲大哭起來。場下弟子何止上千，那哭聲驚天動地，一下子似乎天地都變了色。神婆暗叫一聲了得，氣沉丹田，講了個笑話：
“幾隻動物都在網上，閑得無聊，便決定輪流編故事解悶。
猴子想到自己是編故事的高手，提議道：如果大家都跟帖說好，就算過關，否則就要被拔光毛裸奔一圈。大家也同意了。誰知猴子運氣實在不好，一上來就輪上了。
於是它發了個貼，編了個故事，大家都跟帖說好，唯獨豬不跟帖。
猴子便去裸奔了一圈。
第二個輪到兔子，它也發了個貼，編了個很好聽的故事，大家也跟帖說好，可是很奇怪，還是隻有豬很安靜。
兔子也隻好去裸奔。
第三個輪到的是羊。
羊想了一個故事，正要發出去，忽然看到豬發了一帖，狂讚故事好聽。
羊很生氣，罵道：老子帖子還沒發呢，你讚個什麽呀！！
豬激動得上氣不接下氣，回答說：我剛剛仔細回味了一下猴子的故事，還真是引人入勝！”
隻見台下，哭聲笑聲各占了一半，二人心知功力相當。神婆對寶劍不感興趣，對那終老島主道：“閣下神功蓋世，老婆子甘拜下風。”胡祈上台宣布道：“第二場，終老島主勝！”
第三場乃是西街莊和童顏派對決。那西街莊在江湖上名頭很響，靠的倒不是武功，而是其一項特殊本事：情報。江湖上傳遞消息十分重要，各大門派都獨占一隅，相隔遙遠，往來十分不便，要通信息十分麻煩；江湖豪客出門在外，也經常需要打探消息。西街莊就是江湖上重要信息的中轉站。這次老板娘要發出武林大會令，也是製好了請帖，再請西街莊分發出去的。因為從事這工作的緣故，西街莊對武林中的曆史掌故，沒有不清楚的。西街莊一向公正獨立，不偏不倚，在黑白二道都很能吃得開，武林中人向來不敢輕視。他們雖然不算江湖門派，這次也應邀參加了武林大會。西街莊不指望奪冠，重在參與，這次莊主並沒過來，來得是其大少爺，才剛滿十六歲。與之對決的童顏派就更小，派中眾人看上去都隻有五六歲年紀，一個個靈氣充沛。領頭的是兄弟二人，談話中屢屢說到“我們要是敗了，媽媽會不會打我們？”。這門派在江湖上名聲不顯，無人知他們來自哪裏。開始還有人猜測他們是未成年的淘氣小孩，可是從他們表露出的武功，至少有七八十年功力，即使他們從娘肚子裏就開始練起，也不可能。又有人猜測他們都是些成精的人參，靈芝，倒是很有道理，可惜不知真假。這比試懸殊頗大，結果是童顏派贏。
第四場比試是象牙塔和得意樓。象牙塔塔主阿原年少時對女紅一竅不通，聽大人說起詩書卻是一點就通，立誌要讀書，屢次遭到父母親毒打而不改，終於聽之任之。她博覽群書，融會貫通了各門各派的武功，竟自創出一門“大容神功”，能吸收敵人功力為己用。她不願這套武功失傳，故於象牙塔內收徒傳授，卻又深恐被後輩濫用，故隻選取資質優秀者，傳化解別人招式的“化功大法”。江湖上不知有多少人想投入她的門下。按理說，碰上這種武功，對方萬無勝理，可與她對陣的得意樓主，也是厲害人物。她精通的一門神功，叫做“得意神功”，著重精神修煉，善能迷惑對手心智，不以一丁點氣力加諸於人。傳說隻要和她對上一眼，便會被她控製，任你有再高的內功也無用。她建有一座密樓，乃替朝廷審訊犯人之所，裏麵充滿魅惑，有無數摧毀人意誌毅力的機關。隻要進了樓，心中沒有能保留的秘密，江湖人士聞名喪膽，稱此樓為“得意樓”。有此二人來爭奪寶劍，台下眾人自籌機會不大，隻望她倆互相殘殺，筋疲力盡。
她二人比試的是定力，由得意樓主施展神功魅惑阿原下台，若是一柱香後，阿原還在台上，便算贏。那得意樓主神功一施，整個人頓時變得縹緲起來。阿原朝她眼睛看了一眼，就感覺自己到了無邊的沙漠，頓覺口幹舌燥，渾身酸楚不已，前方不遠處就是水塘，不由自主地開始往前走。眼看阿原再踏一步就要下台，天空突然爆出一聲驚雷，阿原腦子一震，那幻覺頓時解了，看自己身體，左腳已經邁出了擂台，正要落地，關鍵時刻不慌不忙，右腳用力一蹬台麵，整個身體憑空翻了一周，雙腳穩穩落回了台上。這一場算阿原勝。
接下來是傷情派對陣桑巴派。傷情派掌門江一郎一心光大自己門派，此次奪寶謀劃了很久。沒想到節外生枝，給鬧到了武林大會上，眼見高手雲集，四處潛伏的高手更是難以預計，不由感到奪寶機會渺茫，暗想自己一輩子，為振興本門嘔心瀝血，結果卻人算不如天算，恐怕終究不能成功，不禁傷感起來。桑巴派掌門紫煙見他如此，不由十分擔心。傷情派劍法最厲害之處，不在劍勢淩厲，乃在於劍招帶給人的悲傷情意。這套劍法施展時，輕鬆瀟灑，姿勢優美，對人構成無窮誘惑力，最能傷人感情，對女子猶具威力。若是使劍的人本身帶了悲痛莫名之意，威力更大，眼下這江一郎正是如此。
紫煙所修煉的，也是一套善能迷人心神的武功，名曰桑巴舞。這桑巴舞使出來，全身狂扭，動感奔放，熱情洋溢，善能撩人興致，最終心醉神迷。這桑巴舞帶給人的是快樂，正與那傷情劍法相克。兩物相克，比的是內功深厚。紫煙想那江一郎六十多年苦修，自己多有不及，況且前段時日自己心神又已被二野攪亂，今日恐怕凶多吉少。但想到終究不能和師兄在一起，不由想著，死了也好，於是慢慢上了台。
他二人一交上手，先是以快打慢。紫煙內功陽剛，出招甚是迅捷，第一劍刺向江一郎眉間，不等招式用老，第二劍已經轉向肩上，第三、四劍接踵而至腰間，那劍尖在空中畫出無數朵劍花，籠罩江一郎全身。但說來奇怪，不論她劍招如何快捷，江一郎隻是輕挑慢撥，那劍花就被一一破解。鬥得四五十招之後，二人劍勢都緩慢了起來，有那懂得武學道理的人知道，這是比拚上了內勁，勝負不遠矣。果然，過不多久，突聽紫煙一聲慘叫，噴出一口鮮血，往外飛了開去，眼見受了重傷。
