Tower of secrets: the Russian money behind a Donald Trump skyscraper
秘密之塔：唐納德·川普摩天大樓背後的俄羅斯資金
The Trump Toronto reveals links between shadowy post-Soviet wealth and a future president
多倫多川普大廈揭示了後蘇聯時期隱秘財富與未來總統之間的聯係。
Tom Burgis JULY 11 2018 （翻譯自 https://www.ft.com/trumptoronto）
2007年10月的一天，一位身穿大衣、係著粉藍色領帶的知名房地產開發商從一輛加長豪華轎車中走下，來到多倫多金融區。在一排攝影師麵前，他握住了一把金色的鏟子。在他左邊，同樣握著一把新奇的鏟子的，是他在一座價值5億加元（2.87億英鎊）摩天大樓項目中的合作夥伴，這座大樓將於當天破土動工。這位合作夥伴是一位俄羅斯裔加拿大億萬富翁，他的財富起源於蘇聯帝國解體時共產主義、資本主義和克格勃的碰撞。
此外，出席儀式的還有該項目財務支持者的代表——一家奧地利銀行，該銀行不久後被指控未能對其前蘇聯客戶資金來源進行充分審查。當這些笑容滿麵的顯貴們將鏟子插入一塊整齊的土地時，相機閃光燈在鏟子上閃爍，土地上用油漆寫著“Trump”字樣。多倫多川普國際酒店及大廈的工程由此正式啟動。唐納德·川普當天在接受采訪時表示：“人們真的想擁有我所創造的東西。”他還宣稱，這座大廈將“比其他建築更高”，並具備其他諸多優點。英國《金融時報》對多倫多川普大廈背後的資金進行了長達10個月的調查。法律文件、簽署的聲明以及對了解該項目及其資金流動的二十多位人士的采訪顯示，這一項目將美國總統與一個隱秘的後蘇聯世界聯係在一起，在那裏，政治與個人財富的積累交織在一起。
英國《金融時報》所查明的部分資金流動，引發了人們對川普入主白宮後是否容易受到不當影響的質疑。其中包括證據顯示，川普在多倫多項目中的億萬富翁合作夥伴曾授權向一位代表克裏姆林宮支持的投資者的莫斯科“中間人”支付了一筆秘密的1億美元款項。這筆款項是一係列交易的一部分，這些交易為多倫多項目的支持者帶來了數百萬美元的收益，而該項目又為這位未來的總統賺取了數百萬美元。
2007年破土動工一個月後，川普給《華爾街日報》寫了一封信，稱“我們的”多倫多川普項目的融資“證明了川普名字和品牌在金融界的影響力”。但當英國《金融時報》就本文向川普集團發送問題時，該集團拒絕回答，並表示：“川普集團並非多倫多川普國際酒店及大廈的所有者、開發商或銷售方。因此，它並未參與該項目的融資。相反，公司的角色僅限於授權其品牌並管理酒店和住宅，這一角色一直持續到2017年6月協議結束。”正是這種對支撐川普商業生涯的資金來源的態度，讓許多深入研究此事的人感到擔憂。在20世紀90年代和21世紀初的一係列公司破產後，川普從他父親那裏繼承的房地產業務基本上無法從主流銀行獲得貸款，於是他轉向了越來越隱秘的支持者。他能夠零星地從德意誌銀行借款，盡管雙方關係長期緊張，但從大約千禧年開始，他還采用了一種新模式，即將其品牌授權給摩天大樓開發項目，然後由川普集團根據合同進行管理。
當時，前蘇聯新崛起的寡頭們正在為他們的財富尋找海外避風港。到2008年，川普的兒子小唐納德在一個房地產會議上表示：“俄羅斯人在我們的許多資產中占據了相當大的比例……我們看到大量資金從俄羅斯湧入。”其中一些資金來自川普品牌房產中個別單元的銷售，而川普有時有權從中分得一杯羹。
據稱，一個哈薩克斯坦洗錢網絡通過川普SoHo酒店的公寓銷售轉移了數百萬美元；2008年，一位俄羅斯寡頭以9500萬美元的價格從川普手中購買了棕櫚灘的一處莊園，這一價格是川普四年前購買價的兩倍多；路透社調查發現，在佛羅裏達州，63名俄羅斯人（其中一些人與政界有聯係）花費1億美元在七座川普品牌的豪華大廈中購買了房產。這些資金並非全部來自前蘇聯：在川普巴拿馬項目中，部分資金據稱屬於拉丁美洲的毒販。近年來，越來越明顯的是，許多在蘇聯解體期間發家的寡頭通過維護國內統治集團的利益來保護自己的財富。這些財富通過殼公司偽裝，流經西方市場。川普所在的房地產業長期以來一直容易受到匿名資金的注入。
美國高端房產的銷售中，很大一部分是通過隱藏真實所有者的公司進行的。去年美國財政部的一項調查發現，三分之一的高端房產現金買家存在可疑之處。川普打破了總統傳統，拒絕剝離他在組成川普集團的數十家公司中的持股，也拒絕公布可能進一步揭示眾多利益衝突的納稅申報表。去年5月，他決定解雇聯邦調查局局長詹姆斯·科米，導致前聯邦調查局局長羅伯特·穆勒被任命為特別檢察官，調查俄羅斯政府與川普競選活動之間的聯係。在參議院情報委員會作證時，科米被問及調查是否可能發現與競選活動無關的問題。他回答說：“在任何複雜的調查中，當你開始翻開石頭時，有時會發現與主要調查無關的、性質上屬於犯罪的事情。”
川普的競選經理之一保羅·馬納福特已經明白了這在實踐中意味著什麽。他麵臨與其在烏克蘭為親俄政客擔任顧問工作時洗錢3000萬美元有關的指控，但他否認了這些指控。川普的首任國家安全顧問邁克爾·弗林已對包括就其與土耳其的遊說合同撒謊在內的指控認罪。穆勒調查的其餘大部分內容都嚴格保密，但很明顯，他認為先前的金融交易是公平的調查目標。
湯姆·華納（Tom Warner）是一位專注於俄羅斯和烏克蘭的美國企業調查員，他也是與英國《金融時報》交談的人之一，他認為川普的立場是由其利益與那些為他提供資金以維持其職業生涯的人的利益一致所塑造的。當川普對長期以來的美國盟友發難，並建議重新接納俄羅斯加入七國集團（G8）時，一些分析師看到了背後的別有用心。本周，川普在布魯塞爾參加北約（Nato）峰會、訪問倫敦會見英國首相特裏薩•梅(Theresa May)，隨後又計劃在赫爾辛基與俄羅斯總統弗拉基米爾•普京(Vladimir Putin)會晤，這種審視變得更加激烈。華納表示：“普京或其選定的繼任者將在川普卸任後長期在位。而（川普和他的子女們）需要家族商業模式繼續存在。”多倫多川普大廈的故事揭示了，對於一個商業模式長期以來依賴於用家族姓氏換取來路不明的資金、且對此不加質疑的領導人來說，這對美國意味著什麽。
到2010年，多倫多川普大廈本應完工：這座65層高的大廈將包含261間豪華酒店客房和公寓，全部包裹在閃閃發光的玻璃幕牆中。但施工拖延，10月，三年前與川普一起破土動工的億萬富翁支持者亞曆克斯·施奈德（Alex Shnaider）又為該項目投入了4000萬美元。隨後，該項目中的數百萬美元流向了川普本人——而英國《金融時報》看到的文件對施奈德的公司在這4000萬美元投資多倫多川普大廈之前的資金運作方式提出了嚴重質疑。幾個月前的文件顯示，施奈德批準了一筆1億美元的“傭金”支付給代表克裏姆林宮利益的“介紹人”。這筆款項是為了促成其集團出售其寶貴資產——位於烏克蘭東部的龐大紮波羅熱鋼鐵廠（Zaporizhstal）的股份——並占8.5億美元售價的10%以上。
《華爾街日報》在2017年報道稱，該鋼鐵廠的出售由俄羅斯國有銀行nesheconombank（VEB）提供資金，該銀行當時的董事長是弗拉基米爾·普京。但這筆1億美元的傭金此前並未被報道過。施奈德與其商業夥伴之間最近的一場商業糾紛中的法律文件也未被披露，這些文件提出了部分資金可能最終落入俄羅斯政府官員手中的可能性。如果情況屬實，這筆鋼鐵廠交易可能會違反加拿大的反賄賂法，並可能違反其他西方國家的法律，這些法律將為獲得商業優勢而向外國官員支付款項定為犯罪。
隨著1億美元傭金的安排，交易順利完成，收益流入了施奈德的公司，而該公司又為多倫多川普大廈指定了資金。曾在摩根大通（JPMorgan）工作、現專注於倫敦皇家聯合軍種研究院（Rusi）金融犯罪研究的湯姆·基廷（Tom Keatinge）表示，如果這1億美元的支付被視為賄賂，那麽資金通過施奈德流向多倫多川普大廈意味著“你可以辯稱，川普集團正在接收犯罪所得，因此被用作洗錢機會”。非法金融專家表示，川普及其企業的任何法律漏洞將取決於他和其他高管對其合作夥伴資金來源的了解程度——或應該了解的程度。
川普集團對盡職調查（對商業夥伴的背景調查）采取了一種被一位不願透露姓名的前同事稱為“故意視而不見”的態度。2017年《彭博社》的一篇文章中引用了川普集團前高級人物阿貝·沃拉赫（Abe Wallach）的話：“唐納德不做盡職調查。”施奈德出生於聖彼得堡，在多倫多長大，積累了財富，這些財富與唐納德·川普的幾位商業夥伴一樣，源於蘇聯動蕩的最後幾年。如今許多寡頭試圖將自己描繪成平凡的商人，寧願他們在20世紀90年代為財富進行的生死鬥爭逐漸淡入曆史。然而，隨著他們在西方的影響力日益增強，了解他們與國內威權主義者和盜賊統治者的任何聯係變得更加重要。對於那些與美國總統做過生意的人來說尤其如此，川普的競選活動因涉嫌與克裏姆林宮勾結而正在接受調查。
“俄羅斯長期以來一直與髒錢聯係在一起，”美國參議院主要調查委員會前高級官員、多次洗錢調查的老手埃莉斯·比恩（Elise Bean）說。“任何獲得來自前蘇聯的大量資金的人都應該知道這些資金是高風險的，需要進行仔細的盡職調查，以確保資金是幹淨的。”
施奈德能夠崛起成為加拿大最富有的人之一（他在36歲時就登上了《福布斯》億萬富翁榜單），得益於他的嶽父兼商業導師鮑裏斯·比爾施泰因（Boris Birshtein）的幫助。比爾施泰因性格開朗且雄心勃勃，他享有在西方企業家中罕見的特權，能夠穿越鐵幕。“我與蘇聯做生意多年，”出生於蘇聯立陶宛並移民加拿大的比爾施泰因在1993年接受采訪時說。“我從[列昂尼德]勃列日涅夫時期開始，你知道，我設法以某種方式獲得了獨特的地位，我結識了許多人，並與許多非常有影響力的人建立了友誼。”
今年5月，英國《金融時報》采訪了一位曾在20世紀80年代在克格勃外國情報部門工作的前克格勃官員。他解釋說，隨著蘇聯解體，共產黨和克格勃爭先恐後地將資金藏匿到國外。他還表示，在20世紀80年代末，比爾施泰因是西方商人之一，他的公司與克格勃人物有關聯，這些人物參與了該機構建立國際商業利益的努力。比爾施泰因的律師告訴英國《金融時報》，稱這位商人是克格勃“特工”是“荒謬的”和“明顯錯誤的”。然而，律師補充說，比爾施泰因確實回憶起在20世紀80年代中期同意參與由莫斯科著名智庫負責人喬治·阿爾巴托夫（Georgi Arbatov）領導的蘇聯建立國際商業企業的計劃。根據多年後發表的一名叛逃者的說法，阿爾巴托夫也是克格勃的資產，代號為瓦西裏（Vasili）。
比爾施泰因的律師表示，“合資企業的安排雖然被提出並正式化，但從未真正落實為任何實質性項目，並在成立後不久正式終止。”他補充說，比爾施泰因並不知道阿爾巴托夫“與克格勃有任何關聯”，但指出“與克格勃或前蘇聯其他部門的關聯在蘇聯極為普遍”。
這並不是比爾施泰因唯一一次與克格勃人物有記錄的關聯。1991年，就在蘇聯最終解體前不久，比爾施泰因的公司聘請了列昂尼德·維謝洛夫斯基（Leonid Veselovsky）擔任經濟顧問，合同期為一年。比爾施泰因的律師告訴英國《金融時報》，他的客戶公司聘請維謝洛夫斯基是因為他擁有經濟學博士學位，並且是共產黨中央委員會的成員。但這位前克格勃官員告訴英國《金融時報》，維謝洛夫斯基還曾擔任克格勃外國行動部門的高級官員，並且是“克格勃洗錢活動的策劃者”。（維謝洛夫斯基無法聯係到置評；這位前克格勃官員表示，他已經“消失得無影無蹤”。）當比爾施泰因在培養蘇聯精英時，施奈德的俄羅斯父母加入了猶太移民潮，於1982年定居在多倫多一個受歡迎的移民區。他們購買了一家熟食店，年輕的施奈德在那裏整理貨架。他被商業吸引，到20世紀90年代初，比爾施泰因將他介紹給了在前蘇聯興起的混亂資本主義。這將使他們兩人都進入其中一位最臭名昭著人物的軌道。
與美國黑手黨有聯係的指控一直伴隨著川普的職業生涯。對於亞曆克斯·施奈德來說，與一位據稱是俄羅斯黑幫成員的聯係是通過他昔日的嶽父建立的。謝爾蓋·米哈伊洛夫（Sergei Mikhailov），綽號“米哈斯”（Mikhas），被廣泛認為是20世紀90年代和21世紀初莫斯科最強大的有組織犯罪集團——鬆采沃兄弟會（Solntsevskaya Bratva）的領導人。20世紀90年代，美國聯邦調查局（FBI）的俄羅斯有組織犯罪頂級專家表示，該組織的活動包括敲詐勒索、毒品交易、謀殺和洗錢。今年6月，米哈伊洛夫罕見地接受了英國《金融時報》的采訪，否認了這一點，稱鬆采沃兄弟會“不存在”。這位身材魁梧的男子身穿栗色格子夾克，他的莫斯科辦公室裏掛滿了東正教聖像，他堅稱自己隻是一個“普通的商人”，從事貿易、旅遊和房地產行業。這位前摔跤冠軍補充說，考慮到蘇聯解體後的動蕩，“我的成功在於我還活著”。
現年60歲的米哈伊洛夫告訴英國《金融時報》，他在1995年與摩爾多瓦總統的一次會議上結識了比爾施泰因——“一位非常有才華的商人”——兩人一拍即合。“他信任我，這是商業中非常重要的因素。”他說，兩人為商業冒險製定了“大計劃”，最大膽的計劃是翻修一條從中亞通往烏克蘭的管道。米哈伊洛夫表示，他的工作是尋找技術訣竅，而比爾施泰因的任務是說服當局支持該項目。
米哈伊洛夫說，比爾施泰因在烏克蘭“有廣泛的人脈”，“據我所知，一直延伸到總統及其隨從。”（比爾施泰因通過他的律師表示，他與當時的烏克蘭總統列昂尼德·庫奇馬“從未成為朋友”。）米哈伊洛夫還回憶起在比利時的一家餐廳與比爾施泰因的年輕門生亞曆克斯·施奈德會麵的情景，比爾施泰因在那裏設有一間辦公室。
施奈德的律師沒有回應有關這次據稱與米哈伊洛夫會麵的問題。比爾施泰因的律師表示，他的客戶不記得有這樣的會麵。他還說，比爾施泰因與米哈伊洛夫“見過幾次麵”，但“從未參與過管道項目”，與他“沒有業務往來”，也不知道他所謂的犯罪活動。
米哈伊洛夫表示，當他1996年在瑞士被捕並被指控為犯罪組織成員時，他與比爾施泰因的潛在合作關係突然結束。根據當時一份情報通訊的報道，搜查米哈伊洛夫瑞士住所的偵探發現了一份合同，要求他向比爾施泰因支付1.5億美元——米哈伊洛夫說，這份協議“很可能”與管道項目有關。然而，他堅稱沒有錢易手，駁斥了調查人員的相反說法。據比爾施泰因所知，“不存在這樣的合同”，他的律師說。
瑞士方麵沒有對比爾施泰因提出指控，但米哈伊洛夫的案件進入了法庭審理。在一名證人在阿姆斯特丹被槍殺後，審判在嚴密的安全措施下進行。米哈伊洛夫在等待判決期間被關押了兩年，最終被陪審團宣告無罪並獲得賠償。
大約從這時起，比爾施泰因逐漸淡出了後蘇聯的商業舞台，而他的女婿嶄露頭角。根據烏克蘭金屬交易商、施奈德的合作夥伴愛德華·希夫林（Eduard Shyfrin）2017年的證詞，調查米哈伊洛夫的比利時警方於1996年突擊搜查了比爾施泰因和施奈德在安特衛普的住所，促使施奈德將基地遷回多倫多。那一年，比爾施泰因出售了Midland集團的股份，施奈德和希夫林後來大大擴展了該集團。比爾施泰因的律師表示：“我們的客戶是一位守法商人，沒有犯罪記錄。”
比爾施泰因的律師表示，他的客戶“以任何方式直接或間接都沒有參與[多倫多川普大廈]”。一家塞浦路斯公司DE Multi-Finance至少在2003年之前由一位曾擔任比爾施泰因公司董事的人控製，該公司在2016年被列為多倫多川普大廈的債權人之一，但比爾施泰因的律師表示，比爾施泰因“從未與DE Multi-Finance或多倫多川普大廈有任何關聯或聯係”。
漸漸地，Birshtein和Shnaider之間出現了裂痕。Birshtein現在稱Shnaider為“他曾經的、長期疏遠的女婿”（雙方均未確認Shnaider與Birshtein的女兒是否已離婚）。2005年，Shnaider向加拿大《環球郵報》表示，“由於在商業政策和家庭事務上存在不幸且無法調和的分歧，我已經有四年多未與我的嶽父有過任何聯係”。
身材敦實、留著短發的Shnaider，比起善於交際的Birshtein，顯得更為嚴肅。與川普一樣，他的機遇得益於上一代，並且他渴望證明自己是獨立自主的，其合作夥伴如是說。盡管如此，Birshtein在Shnaider致富之路上的作用是不可磨滅的。“鮑裏斯為他做了很多事，”一位前Midland經理說道，而Shnaider的成就是建立在“鮑裏斯為他所創造的基礎之上”的。
Birshtein為Shnaider搭建的主要跳板位於烏克蘭，Birshtein在那裏已涉足金屬行業並建立了利益基礎。1990年代，該國的礦產資源領域充斥著無法無天、有時甚至是暴力競爭的景象。正是在這裏，Shnaider開始積累起數百萬財富，這些財富最終助力了Trump Toronto項目的建設。
Shyfrin在其證詞中寫道：“Birshtein先生將烏克蘭鋼鐵業務中的一些權益轉讓給了Shnaider先生。然而，當時的Shnaider對鋼鐵行業一無所知。在與Birshtein先生的女兒結婚之前，他既未涉足烏克蘭事務，也不了解冶金業。”
烏克蘭的鋼鐵業務將Shnaider和Shyfrin推向了全球超級富豪的行列。起初，他們作為舊蘇聯鋼鐵廠與國際市場之間的中間商站穩腳跟。隨後，在1990年代末期，伴隨著一波低價私有化浪潮，許多寡頭應運而生，他們抓住了收購紮波羅熱鋼鐵廠（Zaporizhstal steel mill）的機遇。
Vadim Grib是一位銀行家，曾在私有化過程中領導一個競標財團，他最近在基輔接受英國《金融時報》采訪時聲稱，Shnaider和Shyfrin受到了烏克蘭當局的不公平優待，被指定為“戰略投資者”，從而在競爭中占據了優勢。他們的競標夥伴是Vasyl Khmelnytsky，一位當時擔任烏克蘭議會議員的商人。在接受英國《金融時報》采訪時，Khmelnytsky也認同人脈關係是關鍵。“十五年前，要想成為一名成功的商人，你必須能夠接觸到那些掌權者，”他說。到2001年，據報道，Shnaider和Shyfrin以7000萬美元的價格購入了Zaporizhstal的部分股權，而這一股權在五年內的價值增長了近十倍。
此後，Shnaider和Shyfrin繼續擴張。2003年，他們成功收購了位於俄羅斯伏爾加格勒市、具有傳奇色彩的Red October鋼鐵廠，這一重大舉措表明他們能夠在俄羅斯新興的商業環境中遊刃有餘，如同在烏克蘭一樣。倫敦查塔姆研究所（Chatham House）的專家Mathieu Boulègue指出，Red October是“少數幾家仍能生產軍工業所需裝甲鋼和增強鋼的俄羅斯公司之一”。Boulègue表示，要獲得購買和運營該工廠的許可，需要與俄羅斯軍方高層保持良好關係。
Shnaider還積累了巨額財富的標誌性象征。他購置了一艘170英尺長的遊艇，收購了一家以色列足球俱樂部和一支一級方程式賽車隊。為了在多倫多舉辦的家庭聚會上增添娛樂，他邀請了賈斯汀·比伯（Justin Bieber）表演。此外，作為在前蘇聯地區發家的億萬富翁，他還擁有一項必備資產——一處位於西方的優質房地產。
在阿隆·科普蘭（Aaron Copland）的《為普通人而作的號角》（Fanfare for the Common Man）樂曲聲中，亞曆克斯·施奈德（Alex Shnaider）與唐納德·川普（Donald Trump）共同剪彩，標誌著他們位於多倫多的摩天大樓在2012年4月遲來的開業慶典。川普的三位成年子女也出席了儀式：伊萬卡（Ivanka），她後來與父親一同在白宮工作；以及小唐納德（Donald Jr）和埃裏克（Eric），他們將接手家族企業。當川普一家大步走過大理石鋪就的大堂時，任誰都會以為這是他們的產業。然而，背後的資金實則另有來源。
自2001年川普攜手麗思卡爾頓（Ritz-Carlton）及一位名不見經傳的開發商萊布·瓦爾德曼（Leib Waldman）簽約該項目以來，已逾十年光陰。次年，因瓦爾德曼被揭露為在逃詐騙犯，麗思卡爾頓退出，項目幾近夭折。然而，川普堅持推進。大約在2003年，施奈德加入了這一冒險。對於兩人如何結識，施奈德與川普均未回應英國《金融時報》的詢問。
在隨後的歲月裏，當川普正試圖通過其與黑幫有關聯的夥伴菲力克斯·薩特（Felix Sater）促成莫斯科川普大廈的交易卻屢屢受挫時，施奈德卻將資金源源不斷地注入多倫多的摩天大樓項目。與此同時，他的鋼鐵廠逐漸卷入了普京旨在將俄羅斯影響力擴展至境外的行動中——這一戰略最終延伸至幹預2016年美國大選。
擁有5萬名員工的紮波羅熱鋼鐵廠（Zaporizhstal）是烏克蘭規模最大的工業企業之一，距離俄羅斯邊境僅150英裏。在普京2014年入侵烏克蘭之前的幾年裏，俄羅斯對烏克蘭東部發動了經濟滲透，通過直接或借助親俄寡頭的方式，控製了當地的工業資產。
2010年5月，施奈德接到了來自莫斯科的希夫林電話。這一通電話揭開了一係列此前未曾報道的事件序幕，這些事件在英國《金融時報》所見的文件中有所描述，包括施奈德2016年在倫敦仲裁法庭對希夫林提起的申訴，以及希夫林作為回應的其中一份證人陳述。
根據施奈德的仲裁申請，希夫林告知他，有買家“代表俄羅斯政府”意圖收購他們在紮波羅熱鋼鐵廠的股份，而他正“承受壓力”需出售股份。當時，莫斯科正利用烏克蘭鋼鐵需求低迷之機，迅速收購資產，以維持對正被西方拉攏的鄰國的影響力。施奈德稱，希夫林告訴他，莫斯科視收購紮波羅熱鋼鐵廠為“政治戰略”。希夫林在其證人陳述中寫道，一位俄羅斯高官“以非常明確的措辭”指示他推進交易，暗示若不從，其在俄資產將麵臨風險。
該交易由時任普京主席的俄羅斯國有銀行VEB提供資金。VEB作為克裏姆林宮的金融臂膀，有時甚至承擔更多角色，例如一名在紐約的俄羅斯間諜曾以VEB銀行家身份作為掩護。（俄羅斯入侵烏克蘭後，VEB遭受西方製裁。）英國《金融時報》查閱了Midland出售其紮波羅熱鋼鐵廠股份給塞浦路斯及英屬維爾京群島公司的企業文件。這些文件強烈暗示，VEB自身提供了全部收購資金，並最終掌控了Midland在鋼鐵廠的股份。實質上，施奈德和希夫林的交易對手是俄羅斯政府本身。VEB拒絕置評。
Midland因其股份獲得了8.5億美元，比烏克蘭首富裏納特·阿赫梅托夫（Rinat Akhmetov）對鋼鐵廠的出價高出1.6億美元。但事情出現了轉折。文件顯示，來自克裏姆林宮支持買家的額外1.6億美元現金中，5000萬用於支付給阿赫梅托夫的終止罰款，1000萬作為Midland的甜頭，而1億美元則需通過塞浦路斯的空殼公司及其他迂回路徑，匯給施奈德所稱的安排交易的“介紹人”。
據希夫林的證人陳述，促成此次出售的關鍵人物是伊戈爾·巴凱（Igor Bakai）。
巴凱在基輔和莫斯科兩地都是知名人物。他曾在烏克蘭國家天然氣公司和總統行政機構擔任高級職務，直至2004年橙色革命期間逃往俄羅斯。新烏克蘭政府指控他貪汙，但俄羅斯當局拒絕將其引渡回國，他在莫斯科搖身一變成為商業掮客。根據希夫林的證人陳述，到2010年，巴凱“在最高政治層麵人脈廣泛”，並牽頭推進一項克裏姆林宮極為渴望達成的交易。
向英國《金融時報》概述這一資金流向的分析師們指出，最緊迫的問題是那1億美元傭金的下落。這筆最終讓數百萬美元流向未來美國總統的交易，是否伴隨著俄羅斯官員的非法致富？
希夫林在其證人陳述中承認，這筆“巨額”傭金“與西方風格的商業交易相比可能顯得不尋常。然而，在俄羅斯和烏克蘭開展業務時，Midland支付了各種傭金，這是普遍做法。”關鍵的是，他補充道：“我甚至不知道傭金是否純粹歸[巴凱]所有”，還是也歸巴凱所代表的“額外接收者”所有。鑒於交易的最終支持者是克裏姆林宮，這增加了資金從川普的商業夥伴流向俄羅斯官員的可能性。
施奈德在其仲裁申請中提供了事件的另一種版本——但這一版本同樣以對俄羅斯官員是否存在非法致富的懷疑告終。他聲稱，希夫林以必須向巴凱支付秘密傭金為借口，將資金轉移給了自己。施奈德表示，希夫林在交易前後告訴Midland在莫斯科的一位經理，他需要錢“打點克裏姆林宮的官員”。（希夫林在其證人陳述中否認了這一說法。）
巴凱在仲裁案中簽署聲明，確認自己確實收到了這筆錢。當被問及是否堅持該聲明時，巴凱告訴英國《金融時報》，由於他在另一起案件中被軟禁，禁止與媒體交談，因此無法提供可供發表的評論。就希夫林而言，他似乎並未觸怒克裏姆林宮。2016年10月，川普勝選前幾天，他獲得了俄羅斯公民身份。
幾位了解交易內情的人士向英國《金融時報》提供了關於那1億美元最終去向的不同說法。然而，每一種說法都引發了關於川普商業夥伴交易行為的重要疑問。文件中似乎沒有爭議的是，施奈德在批準支付1億美元時，是基於這筆錢將流向代表克裏姆林宮利益人士的理解。
在施奈德批準這筆“傭金”且紮波羅熱鋼鐵廠出售完成——為Midland帶來數億美元收入——幾個月後，文件顯示，他指定了4000萬美元用於進一步投資建設川普多倫多大廈。此後，至少有400萬美元以許可費和管理費的形式從該項目流向川普——考慮到他作為候選人和總統的財務披露僅涵蓋2014年以來的年份，實際金額可能更多。
施奈德和希夫林均拒絕接受采訪或回答英國《金融時報》為本文提出的問題。他們的律師表示，仲裁文件屬於機密。
關於川普多倫多大廈曆史中最引人注目的一點，是眾多獨立的線索將川普與後蘇聯時代的資金聯係在了一起。奧地利銀行Raiffeisen的代表在2007年與川普和施奈德一同出席了多倫多的奠基儀式，該銀行此前曾支持Midland在前蘇聯地區的項目。施奈德當時表示，Raiffeisen被說服為川普多倫多大廈提供融資，得益於“川普品牌的普遍吸引力以及川普多倫多團隊全球商業經驗”。
Raiffeisen銀行確實資助過其他北美房地產項目，但其業務重心主要位於維也納以東地區。該銀行在前蘇聯地區進行了激進的擴張，有時甚至卷入了地區權力鬥爭，例如2006年其投資部門被揭露在俄羅斯天然氣工業股份公司（Gazprom）的一項不透明天然氣交易中，代表了烏克蘭寡頭的隱秘利益。
許多Raiffeisen的項目獲得了歐洲複興開發銀行（EBRD）的資助，這是一家類似於世界銀行的機構，專注於後蘇聯地區的發展。據兩位知情人士透露，在2010年前的幾年裏，一些EBRD的董事對Raiffeisen對待客戶資金來源的輕率態度表示擔憂。
“這是不負責任的行為，”時任奧地利財政部官員、EBRD董事的庫爾特·拜爾（Kurt Bayer）在接受英國《金融時報》采訪時，如此評價Raiffeisen當時的交易行為。“你隻顧著推進和擴大市場份額，卻沒有進行必要的控製。”EBRD向英國《金融時報》表示，2010年，因“一起涉嫌事件”的擔憂，他們“與[Raiffeisen]管理團隊緊密合作，製定了適當的應對措施，其核心是對銀行的合規係統進行全麵審查”。Raiffeisen則表示，由於在中東歐的增長及監管加強，其合規流程和人員配置“必須進行調整”。Raiffeisen補充說，這是“整個銀行業的發展趨勢”。
Raiffeisen為川普多倫多項目提供了3.1億加元的貸款——隨後對開發商表現出了異乎尋常的寬容。首先，它僅要求開發商預售80%的單元即可釋放貸款資金，低於當地媒體報道的通常標準100%。當銷售進展緩慢時，Raiffeisen允許截止日期推遲至少10次。當川普多倫多項目最終於2016年破產時，銀行僅收回了初始貸款中的900萬加元。被問及為何如此寬容時，Raiffeisen告訴英國《金融時報》，奧地利銀行保密法禁止其討論該項目。
如今，川普已貴為總統，其政府在處理國家事務與個人利益界限時的態度，有時似乎與那些他眾多支持者發跡的後蘇聯國家常見的商業操作方式相呼應。
五月，BBC報道稱，川普的律師邁克爾·科恩（Michael Cohen）通過代表烏克蘭總統彼得羅·波羅申科（Petro Poroshenko）的中間人安排，收取了40萬美元，以促成與川普的會晤。（盡管兩位領導人確實在去年六月會麵，但波羅申科和科恩均否認了BBC的說法。）關於整個政府內部利益衝突的報道層出不窮。《華盛頓郵報》二月報道，阿拉伯聯合酋長國、中國、以色列和墨西哥正試圖通過商業利益影響賈裏德·庫什納（Jared Kushner），川普的女婿、白宮高級顧問，同時也是另一個紐約房地產家族的繼承人。
多位金融犯罪與間諜活動專家向英國《金融時報》表示，川普從商經曆與當前公職身份交織中最令人不安的部分，是他可能易受勒索的脆弱性。皇家聯合軍種研究院（RUSI）的非法金融專家基廷（Keatinge）將這種情況稱為“任何情報機構的首要恐懼”。了解一項非法交易的內幕，或許不如前軍情六處官員克裏斯托弗·斯蒂爾（Christopher Steele）檔案中關於川普與俄羅斯關係的最臭名昭著的指控那樣聳人聽聞——即俄羅斯情報機構擁有未來總統指示妓女在奧巴馬夫婦曾下榻的莫斯科酒店床上小便的錄像。但若作為施壓總統的“黑材料”（kompromat）使用，其威力至少不相上下。
