2025年的夏天，ETF再次跑出了驚人的“加速度”，國內ETF總規模曆史性突破5萬億大關，僅用4個月便跨越一個萬億台階（券商中國）。
不少機構認為，當前居民資金已經在跑步入市，但這一次，他們選擇了ETF。
當居民投資從“炒個股”轉向“配指數”，一個由ETF定義的新投資時代已然來臨。
那麽，新基民的第一筆ETF投資怎麽做？
極簡投資，從ETF開始
開源證券認為，部分投資者引用新開戶數、主動管理新發規模等數據來印證本輪居民資金尚未開啟大舉入市，但忽略了居民資金入市方式的變化。居民資金入市的方式正在由主動基金變成ETF，背後有四大原因：ETF產品豐富度高、渠道便利性高、費用低、決策成本低。
一方麵，以中央匯金為代表的“國家隊”借道ETF流入市場；同時非寬基型ETF的淨流入，也印證了居民資金已經在“跑步入場”。舉例來看，滬深300ETF華夏（510330）上半年淨流入超過300億；機器人、人工智能成為捕捉科技行情鋒利的矛，機器人ETF（562500）上半年也流入超百億…（數據來源：上交所，截至2025/6/30）
對於很多剛開啟投資之旅的投資者，往往缺乏足夠的時間、知識和精力去深度研究個股和行業，這時投資ETF就是非常好的選擇。持有ETF基金相當於持有一籃子指數成分股，ETF的核心投資目標就是跟蹤指數，在指數的上漲行情中從不缺席，投資ETF基金是更優的“保持在場”的方式。
ETF基金兼具省事、省心、省錢、省時又省力的優勢。成為不少年輕投資者的入門首選。
如何選擇合適的ETF？
根據主流分類，指數基金主要分為寬基、行業、主題、以及策略類。
Ø寬基指數基金：覆蓋各行各業，如滬深300、上證50、中證500、恒生指數等。它們的優勢在於覆蓋行業更廣，分配更均勻，盈利更穩健。
Ø行業指數基金：又稱“窄基指數基金”，投資範圍相對聚焦於特定行業，如上證消費50、中證消費指數、中證醫療指數等。
Ø風格主題指數基金：投資於特定主題和風格的股票，如環保、新能源、高科技等，又有如大盤價值、小盤成長等。
Ø策略指數基金：通過特定的策略和篩選標準來挑選成分股，如價值策略、成長策略、紅利策略等。
對應到具體的ETF上，ETF又該怎麽選？
優先挑選規模較大的ETF。大規模意味著有更多投資者參與，流動性更好，能避免難以成交的尷尬，且能更好應對大額資金的申贖衝擊。寬基ETF規模達到幾億甚至幾十億較為理想，行業ETF的規模也不要低於1億元。
ETF流動性至關重要。可通過觀察ETF的日均成交量來評估其流動性，盡量選擇日均成交量大、交投連續且穩定的產品 。
跟蹤誤差能衡量ETF是否精準複製標的指數表現，優先選擇跟蹤誤差小的產品 。
ETF的費用整體低廉，主要是管理費和托管費，此外，每一次買賣券商收取傭金；重點挑選管理費和托管費更低的產品（低費率ETF清單），可減少投資成本。
ETF投資，如何更聰明？
1、分散投資：看看那些低相關的指數們
所謂相關性，簡單來說就是指兩種資產間的漲跌關係，比如同漲同跌，簡單理解就是正相關，一漲一跌，就是負相關，而漲跌沒啥關係，也就可以理解為不相關。
ETF種類繁多，除了權益資產外，可以投資於商品期貨、債券甚至海外市場。不少持有人選擇持有滬深300ETF，標普ETF，搭配黃金類ETF或基準國債ETF，輕鬆完成一個跨品種、跨市場的多元化資產配置。
以A股為例，從配置的角度看，寬基選擇A500、中證500、創業板指、恒生指數、紅利低波，行業指數選擇熱門的國證芯片（科技）、細分食品（消費）、CS新能車（新能源），它們近十年的相關性如下：
數據來源：Wind，2015-2024，過往數據不代表未來，不作為指數推薦
可以看出
寬基中證A500，還有創業板、細分食品、CS新能車、國證芯片，都和其他至少3個指數的相關性在0.70以上，所以假如我們選擇相關行業，要注意避免重複配置的可能性；
紅利低波和其他指數的相關性普遍不高，大多在0.50以下，所以可以將紅利低波拎出來，較為獨立地看待；
恒生指數和A股的指數們相關性較小，甚至很多是負相關，也可以考慮作為資產配置中的一環。
2、大道至簡：啞鈴策略
啞鈴策略是一種分散投資的策略，得名於其形狀類似啞鈴的特點，即在兩個極端風格投資較多，中間投資較少，體現的是通過不同風格的品種，以期實現風險平衡（或對衝）的資產配置思路。
具體到投資領域的應用，就是在杠鈴兩端分別下注，一端偏進攻，另一端偏防禦。這樣能保證無論是極致樂觀還是極致悲觀情況發生時，都有獲利的那一麵，避免兩頭皆輸，從而提升“反脆弱”的能力。
以上僅作為示例，不構成具體投資建議
無論牛市來了與否、也無論這輪行情持續多久，指數投資大時代的號角已吹響。初入股市的投資者，麵臨選股難，也不用畏懼，可以借助流動性好的ETF，實現分散投資、組合配置哦！
