MACD 原理的揭秘

 

 

來源：同花順財經

1

指標與K線的關係

 

 

指標，一般是通過過濾K線的雜波，捕捉其主要運行方向。

　　

指標與K線的關係，可以分為四種。以上漲為例：

　　

(1)同步：K線上漲，指標上漲。

(2)背離：K線上漲創新高，指標上漲不創新高

　　

不創新高是指，ABCD四點形成N字結構，D點小於B點。

　　

(3)鈍化：K線上漲，指標盤整。

　　

鈍化，是指變化遲鈍。K線的變化範圍一般為無限區間，[0,+∞]，震蕩類指標的變化範圍一般為有限區間，[-1，1]或[-100，100]...等等。K線生成指標，是從大區間映射到小區間。

　　

所以，當K線大幅度變化時，由於是從大區間映射到小區間，指標這時變化較小，所以顯得遲鈍，表現為“鈍化”。

　　

(4)盤調：K線盤整，指標回調(這裏對應指標下跌)。

　　

“盤調”是自創名詞，因為一直沒想出更好的表達方式，大家理解意思就行。

　　

K線與指標一同上漲，一段時間後，震蕩類指標需要回調。這時，K線就停下來進行盤整，等待震蕩類指標回調完成後，再一起同步上漲。

　　

比如：兩個人A和B一同趕路，一段時間後，體力差的人B需要休息調整。這時，體力好的人A就停下來，等待體力差的人B休息調整完成後，A和B再一起同步前進。

 

2

MACD原理揭秘

 

MACD是1979年，由美國的艾培爾(Gerald Appel)和希斯勒(W•Fredrick Hischer)所提出來的。

　　

(一)公式解讀

　　

MACD指標公式如下：

DIF:EMA(CLOSE,12)-EMA(CLOSE,26);

DEA:EMA(DIF,9);

MACD:(DIF-DEA)*2,COLORSTICK;

(或者 BAR:(DIF-DEA)*2,COLORSTICK;因為整個指標取名MACD，為防止混淆，可以把柱子叫做BAR)

　　

公式很簡單，關鍵是要理解公式背後的思路。思路分析如下：

　　

1、先對雜亂的K線進行均值處理，求得12日均線、26日均線。均線的優點是比較穩定，但缺點是比較滯後。

　　

2、那麽如何改進缺點呢？對兩根均線進行差值處理，求得均線差DIF。

　　

均線差可以快速地反映兩根均線的相互關係，均線差具有又穩又快的特點。

　　

3、再次重複上述1、2過程。

　　

(1)對DIF進行均值處理，求得DIF、DEA。

　　

DIF可以看做是DIF自身的1日均線，DEA是DIF的9日均線。

　　

(2)對DIF、DEA進行差值處理，求得均線差BAR，即柱子。

　　

整個過程如圖2-1所示：
 

　　

小結

　　

MACD指標：先計算12日均線、26日均線的差值，即DIF；再計算DIF、DEA(DIF的9日均線)的差值，即柱子。其實就是：“‘均線差’的‘均線差’”(進行了2次求穩求快處理)。

　　

與雜亂的K線相比，MACD指標的柱子形態穩定、不滯後，具有又穩又快的特點。許多人認為指標滯後，大多是基於“指標來源於K線、必然滯後”的簡單推斷，帶有想當然的成分。

 

(二)原理拓展

　　

既然柱子形態具有又穩又快的特點，那麽如何利用呢？方法就是：

　　

利用穩定快速的柱子變化，反推穩定快速的DIF變化，再反推雜亂的K線變化。

　　

整個過程如圖2-2-1所示：
 

　　

因為是2次重複的反推過程，為了簡單，這裏以1次反推進行示例說明，整個過程不再詳述。如圖2-2-2所示：
 

　　

以上漲為例：K線處於上升通道，短期12日均線、長期26日均線呈多頭排列，12日均線在上、26日均線在下。

　　

1、DIF一旦開始變大，因為穩定，DIF還將繼續變大，說明12、26日均線的距離差將繼續變大，呈穩定的發散狀態。

　　

因為長期26日均線比較穩定，仍會繼續向上，為了保證穩定的發散狀態，短期12日均線隻能加速向上，即K線上漲。

　　

其實，就是指標與K線的同步關係：K線上漲，指標DIF上漲。

　　

2、DIF一旦開始變小，因為穩定，DIF還將繼續變小，說明12日、26日均線的距離差將繼續變小，呈穩定的收斂狀態。

　　

因為長期26日均線比較穩定，仍會繼續向上，為了保證穩定的收斂狀態，則：

　　

(1)要麽短期12均線掉頭向下(即K線下跌)，迎向26日均線匯合

　　

(2)要麽短期12均線原地走平(即K線盤整)，等待26日均線上來

　　

其實，就是指標與K線的兩種關係：

　　

(1)同步：K線下跌，指標DIF下跌

　　

(2)盤調：K線盤整，指標DIF下跌

　　

小結

　　

MACD指標被稱為“指標之王”，必然有其獨到之處。MACD全稱：Moving Average Convergence / Divergence，意思是“均線的收斂/發散”，說明MACD指標主要是反映均線的收斂、發散的，所以也可把它稱為“聚散指標”。MACD的應用一定要圍繞“聚散”二字。

 

3

MACD具體應用

 

圍繞“聚散”，這裏主要討論MACD指標的柱子。(其他同理)

　　

有四個典型的柱子：縮頭棒、抽腳棒、殺多棒、軋空棒。

　　

1、縮頭棒
 

　　

縮頭棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變小，進而12日、26日均線的距離差DIF將變小，K線即將下跌或盤整。縮頭棒與K線呈同步或盤調關係。

　　

2、抽腳棒

　　

抽腳棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變小，進而12日、26日均線的距離差DIF將變小，K線即將上漲或盤整。抽腳棒與K線呈同步或盤調關係。

　　

3、殺多棒

　　

為了簡單，這裏把殺多點、加碼點的柱子一並叫做殺多棒。

　　

殺多棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變大，進而12日、26日均線的距離差DIF將變大，K線即將下跌。殺多棒與K線呈同步關係。

　　

4、軋空棒

 

　　

為了簡單，這裏把軋空點、加碼點的柱子一並叫做軋空棒。

　　

軋空棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變大，進而12日、26日均線的距離差DIF將變大，K線即將上漲。軋空棒與K線呈同步關係。

　　

小結

 

縮頭棒：K線下跌或盤整

抽腳棒：K線上漲或盤整

殺多棒：K線下跌

軋空棒：K線上漲

　　

所以，殺多棒、軋空棒是比較穩定的，縮頭棒、抽腳棒會碰上盤整的情況，可能小虧手續費，有些遺憾。如何過濾掉盤整呢？下節解決這個問題。

1

指標與K線的關係

 

 

指標，一般是通過過濾K線的雜波，捕捉其主要運行方向。

　　

指標與K線的關係，可以分為四種。以上漲為例：

　　

(1)同步：K線上漲，指標上漲。

(2)背離：K線上漲創新高，指標上漲不創新高

　　

不創新高是指，ABCD四點形成N字結構，D點小於B點。

　　

(3)鈍化：K線上漲，指標盤整。

　　

鈍化，是指變化遲鈍。K線的變化範圍一般為無限區間，[0,+∞]，震蕩類指標的變化範圍一般為有限區間，[-1，1]或[-100，100]...等等。K線生成指標，是從大區間映射到小區間。

　　

所以，當K線大幅度變化時，由於是從大區間映射到小區間，指標這時變化較小，所以顯得遲鈍，表現為“鈍化”。

　　

(4)盤調：K線盤整，指標回調(這裏對應指標下跌)。

　　

“盤調”是自創名詞，因為一直沒想出更好的表達方式，大家理解意思就行。

　　

K線與指標一同上漲，一段時間後，震蕩類指標需要回調。這時，K線就停下來進行盤整，等待震蕩類指標回調完成後，再一起同步上漲。

　　

比如：兩個人A和B一同趕路，一段時間後，體力差的人B需要休息調整。這時，體力好的人A就停下來，等待體力差的人B休息調整完成後，A和B再一起同步前進。

 

2

MACD原理揭秘

 

MACD是1979年，由美國的艾培爾(Gerald Appel)和希斯勒(W•Fredrick Hischer)所提出來的。

　　

(一)公式解讀

　　

MACD指標公式如下：

DIF:EMA(CLOSE,12)-EMA(CLOSE,26);

DEA:EMA(DIF,9);

MACD:(DIF-DEA)*2,COLORSTICK;

(或者 BAR:(DIF-DEA)*2,COLORSTICK;因為整個指標取名MACD，為防止混淆，可以把柱子叫做BAR)

　　

公式很簡單，關鍵是要理解公式背後的思路。思路分析如下：

　　

1、先對雜亂的K線進行均值處理，求得12日均線、26日均線。均線的優點是比較穩定，但缺點是比較滯後。

　　

2、那麽如何改進缺點呢？對兩根均線進行差值處理，求得均線差DIF。

　　

均線差可以快速地反映兩根均線的相互關係，均線差具有又穩又快的特點。

　　

3、再次重複上述1、2過程。

　　

(1)對DIF進行均值處理，求得DIF、DEA。

　　

DIF可以看做是DIF自身的1日均線，DEA是DIF的9日均線。

　　

(2)對DIF、DEA進行差值處理，求得均線差BAR，即柱子。

　　

整個過程如圖2-1所示：
 

　　

小結

　　

MACD指標：先計算12日均線、26日均線的差值，即DIF；再計算DIF、DEA(DIF的9日均線)的差值，即柱子。其實就是：“‘均線差’的‘均線差’”(進行了2次求穩求快處理)。

　　

與雜亂的K線相比，MACD指標的柱子形態穩定、不滯後，具有又穩又快的特點。許多人認為指標滯後，大多是基於“指標來源於K線、必然滯後”的簡單推斷，帶有想當然的成分。

 

(二)原理拓展

　　

既然柱子形態具有又穩又快的特點，那麽如何利用呢？方法就是：

　　

利用穩定快速的柱子變化，反推穩定快速的DIF變化，再反推雜亂的K線變化。

　　

整個過程如圖2-2-1所示：
 

　　

因為是2次重複的反推過程，為了簡單，這裏以1次反推進行示例說明，整個過程不再詳述。如圖2-2-2所示：
 

　　

以上漲為例：K線處於上升通道，短期12日均線、長期26日均線呈多頭排列，12日均線在上、26日均線在下。

　　

1、DIF一旦開始變大，因為穩定，DIF還將繼續變大，說明12、26日均線的距離差將繼續變大，呈穩定的發散狀態。

　　

因為長期26日均線比較穩定，仍會繼續向上，為了保證穩定的發散狀態，短期12日均線隻能加速向上，即K線上漲。

　　

其實，就是指標與K線的同步關係：K線上漲，指標DIF上漲。

　　

2、DIF一旦開始變小，因為穩定，DIF還將繼續變小，說明12日、26日均線的距離差將繼續變小，呈穩定的收斂狀態。

　　

因為長期26日均線比較穩定，仍會繼續向上，為了保證穩定的收斂狀態，則：

　　

(1)要麽短期12均線掉頭向下(即K線下跌)，迎向26日均線匯合

　　

(2)要麽短期12均線原地走平(即K線盤整)，等待26日均線上來

　　

其實，就是指標與K線的兩種關係：

　　

(1)同步：K線下跌，指標DIF下跌

　　

(2)盤調：K線盤整，指標DIF下跌

　　

小結

　　

MACD指標被稱為“指標之王”，必然有其獨到之處。MACD全稱：Moving Average Convergence / Divergence，意思是“均線的收斂/發散”，說明MACD指標主要是反映均線的收斂、發散的，所以也可把它稱為“聚散指標”。MACD的應用一定要圍繞“聚散”二字。

 

3

MACD具體應用

 

圍繞“聚散”，這裏主要討論MACD指標的柱子。(其他同理)

　　

有四個典型的柱子：縮頭棒、抽腳棒、殺多棒、軋空棒。

　　

1、縮頭棒
 

　　

縮頭棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變小，進而12日、26日均線的距離差DIF將變小，K線即將下跌或盤整。縮頭棒與K線呈同步或盤調關係。

　　

2、抽腳棒

　　

抽腳棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變小，進而12日、26日均線的距離差DIF將變小，K線即將上漲或盤整。抽腳棒與K線呈同步或盤調關係。

　　

3、殺多棒

　　

為了簡單，這裏把殺多點、加碼點的柱子一並叫做殺多棒。

　　

殺多棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變大，進而12日、26日均線的距離差DIF將變大，K線即將下跌。殺多棒與K線呈同步關係。

　　

4、軋空棒

 

　　

為了簡單，這裏把軋空點、加碼點的柱子一並叫做軋空棒。

　　

軋空棒出現，說明DIF、DEA的距離差將變大，進而12日、26日均線的距離差DIF將變大，K線即將上漲。軋空棒與K線呈同步關係。

　　

小結

 

縮頭棒：K線下跌或盤整

抽腳棒：K線上漲或盤整

殺多棒：K線下跌

軋空棒：K線上漲

　　

所以，殺多棒、軋空棒是比較穩定的，縮頭棒、抽腳棒會碰上盤整的情況，可能小虧手續費，有些遺憾。如何過濾掉盤整呢？下節解決這個問題。