國內國際局勢分析20111203

國內國際局勢分析20111203

1、美國：

   本周美國針對中國主要是和緬甸的交流來堵住中國在印度洋的一個出海口，同時關於周三這一仗的分析下麵有詳細的內在邏輯分析。針對美國的這些措施，我國在朝鮮、巴基斯坦和伊朗等地進行了外源性策應。

   相關大宗的走勢昨天已經寫了專門的一篇文章。

   對於歐元區，因為本周是歐元區發債比較集中的時期，美國的量化寬鬆起到了很好的緩解作用，看看德國的短期國債收益率都是負了（收益率越低證明發行情況越好）。同時也造就了歐美股市和非美貨幣的一波短期上漲。但是預計下周開始又會對於歐元區開始一波攻擊，不過歐元區已經是繳槍不殺了，所以美國不會用殺豬的手段的，隻會用剪羊毛的手段，讓歐元形成波段性梯次的下降，德國的投降和這個很有關係，因為歐元有序的下跌對於德國是大利好，有利於德國的出口，但是對於法國來說損失比收益大，因此法國最近不太爽。

   有個網友給了我一張美國航母的位置圖（http://web.stratfor.com/images/northamerica/map/Naval_Update_11-30-11_800.jpg?utm_source=freelist-f&utm_medium=email&utm_campaign=20111201&utm_term=Naval&utm_content=copy1 ），看看美國航母集中在哪幾個熱點地區。

   美國的減赤計劃最近還沒有出關於強製性減赤的流程消息（應該是美國國會的事情），這個要看後期的情況，最近美國的評級機構頻繁威脅要下調美國的評級。

     

2、歐元區：

  本周美國的下調美元互換協議的利率的政策短期緩解了歐元區的困境，但是這個僅僅是短期的，美國的評級機構還是會不停製造風險因素維持美元回流這個態勢。相關本周時機問題下麵中國部分有詳細描述。

 

3、俄羅斯：

  俄羅斯最近媒體裏麵支持中國的聲音比較多，包括軍事層麵，可以看出來在美國的強大壓力下，中俄之間的聯係在深入，但是深入的速度和深度還是不夠，這個期望後麵能夠加強，特別是在國際事務上麵能夠有效配合，還有就是在農產品和能源的互補層麵。

 

4、日本：

  日本本周聲音比較小，日本首相來華訪問注定了難以獲得成果，因為日本是一個財閥政治格局，美國控製了日本的財閥就控製了日本的整體，一般半殖民地的政府首相是沒有戰略空間的。

  日元這個比較怪異的品種，從最近的走勢來看在極力配合美元指數的戰略，相當於調劑歐元的波動對於美元指數的影響。

 

5、中東北非：

   埃及的遊行還在，利比亞還是一團亂麻（情況可能比伊拉克都糟糕），美國和俄羅斯的航母在敘利亞那邊對峙，但是應該不會發生軍事衝突（大家都知道發生軍事衝突的後果的），伊朗一直維持強硬態度，前麵嚷嚷的以色列沒有什麽聲音了（估計美國的這個恐嚇伊朗的策略沒有效果）。

 

6、中國：

本周三美國砸中國股市，然後我國下調存款準備金率，然後美國進行一定量的寬鬆。整個過程如何理解，可能很多人還沒有理解裏麵的邏輯關係。

首先，我們先看時機，最近幾天正好歐元區發債比較集中，美國對於歐元區叫做繳槍不殺，也就是你快到極限了我還是會幫你一把，對於歐元區美國不期望歐元區解散也不期望用殺豬手段，隻是想剪羊毛。然後看中國手上有幾張牌，美國手上有一大堆牌，那假如我是美國我就要逼中國把幾張牌打出來，我隻要能夠化解你的這幾張牌，你就等於沒有牌了。那砸中國股市就是逼中國打牌，中國下調了存款準備金率，美國通過寬鬆來應對，這樣美國既短期救了歐元區一把，又可以化解中國的寬鬆政策。

所以大家會看到歐美股市反彈情況較好（但是也是短命的），但是中國股市變成一日行情了。

因為中國下調存款準備金率的最大的軟肋就是兩塊：一個是會導致農產品通脹另外一個是媒體輿論對於寬鬆的指責可以引導向政治層麵。那麽美國索性就推一把，進行定向寬鬆後拉高一部分大宗，同時農產品期貨基本已經完成築底開始拉升，這樣正好可以化解中國下調存款準備金率這招，而且還能夠壓製中國後麵打這張牌（因為打過這種牌結果沒有什麽效果並且帶來一定的負麵效應後就不會再打這張牌了）。這樣大家就基本理解了美國的這種戰略戰術的目的了吧。後麵要看效果，才能確定美國的這招是否管用，最近從一片罵聲(針對下調存款準備金率)可以看出國內大部分所謂的研究經濟的，要麽是真傻要麽是假傻。

下麵從模型推演來分析一下各種可能，假如美國砸中國股市，中國沒有反應，那美國就繼續按部就班進行緊縮，假如中國出台政策，政策有幾種可能，我原來分析過中國手上的牌，下麵根據中國出牌的情況來分析美國做的預案：中國下調存款準備金率後，美國跟著寬鬆，造成一定通脹壓力，給要求下調存款準備金率這批人巨大的政治壓力（當然媒體會配合，比如許小年的文章看了就明白了）

1、          假如這招得逞，則美國在下周會繼續進行快速緊縮，同時農產品價格拉升不會太快速。

2、          假如這招沒有得逞，美國下周會減少緊縮力度（美元指數持平震蕩，不快速拉升），但是快速拉升農產品價格。目標就是廢掉中國手上這張牌。

 

那我們再來分析一下，中國後麵還有兩張牌，一張是暫停IPO，一張是下調印花稅，那麽大家也可以思考一下假如中國打出這兩張牌後美國的動作，不過從整體來看，這兩張牌比前麵打出來的牌的能量要小，這兩張牌隻是輔助的牌，相對來說對於美國的壓力就比較小。

其實我國這次打牌是有點問題的，應該先打一張小牌試探一下，假如我是央行和證監會的，我會暫停IPO然後做出下調存款準備金率的預期，看美國打什麽牌然後再打牌，而不應該把主要的一張牌直接打出來。

 

7、模型推演方法描述

我還是拿我原來做項目來說吧，我們原來做項目，當這個項目金額達到一定程度，就需要做模型推演。

模型推演中會把用戶的人際關係描述出來，列出一個人際關係的圖，裏麵會列出來正式流程（正式的決策流程）和非正式流程（也就是私底下誰和誰是一邊的，誰和誰有矛盾）。

然後把競爭對手參與項目的人的關係列一張圖出來，主要以項目分工和能力來描述。

然後就是進行模型推演，模型推演的主軸是根據整個招投標流程來展開的，其中涉及到我方出牌、競爭對手出牌，然後用戶的反應等等。

在整個項目的進程過程中，會有各種變數，這些變數都會輸入模型中然後想策略應對，當判斷這個項目成功率小於30%的時候，我們的目標就慢慢從爭奪項目轉向獲得其他項目的籌碼，比如這個項目我們幫你們陪一下，另外一個項目你們讓給我們。

這個就是一個簡單的模型推演過程。

國家和國家之間其實也是一樣，把雙方的人的正式關係和非正式關係列出來，雙方國家有的籌碼列舉出來，然後放到全球地緣政治裏麵去看，其實經濟隻是一張比較大的牌而已，核心在地緣政治層麵。

下次有空我專門搞一次模型推演的小型培訓內容，這個能夠快速提高你的博弈對抗能力和抗打擊能力。

 

8、總結：我國不能被美國的這種動作嚇住，後麵可以再適當下調存款準備金率，我國下調存款準備金率這個方向是對的，另外近期千萬不能加息。還有就是美國的這次寬鬆是一個短期的，預計效應也就在3－5個工作日左右，後麵美元指數會繼續拉升。因為給美國的時間不多了，他後麵要打壓原油、黃金等品種，還要拉升農產品。