購房買車 量力而為

（2013-03-17）

早報導讀
 
● 許麗卿 [e-mail]

這些年來，房價和車價已成為人們談論不完的話題，甚至是許多人生活中揮之不去的煩惱。擁房擁車本來就是人類住和行的基本需求，卻因不斷攀升的價格而變成一些人可望不可及的夢。

　 高房價和高車價可算是當前新加坡人“不開心”的主因，政府不得不再推出一輪又一輪的房市降溫措施後，再出手為車市降溫。

　 最新一輪的擁車證成價大跌，大型及豪華車類型（B組）更是猛跌3萬多元至5萬多元，遠低於中小型汽車（A組）的7萬多元，顯示政府上月重拳推出的新汽車貸款措施及附加注冊費製度開始奏效。

　 這是車市降溫措施後的第一個擁車證投標活動，新成交價格下跌是在預料之中，但大型及豪華車類型的擁車證成價一下子就大跌3萬多元，就有點令人意外。我的第一個反應是，過去買大型豪華車的人當中，一定有許多不是真正的“有錢人”或不是真正需要擁有大型車的人。正如一名同事所說，新車貸款措施及附加注冊費製度可以讓“偽富者”現形，而這一輪的擁車證投標結果就是很好的證明。

　 新措施進一步限製車貸，規定汽車的最高貸款額為車價的50％或60％，視車子的抵岸價（OMV）而定，並把所有車貸償還期限製在五年內。另外，車價越高的車子，須支付更高的附加注冊費，首當其衝的是大型及豪華車買家。

　 這意味著大型及豪華車的車價更高，而這類車型的買家也必須以現金支付至少一半的車價，沒有足夠現金在手的人，如今不能再以高額貸款來“擁有”豪華汽車。相信會有不少“偽富者”會在新措施下被淘汰。

　 1995年至2003年，金融管理局曾經限製過車貸，買車者隻能借貸車價的70%，償還期最長七年；2003年1月後，車貸限製取消，買車者可以獲得100%貸款，可分長達10年償還。因為容易借錢，償款期又長，造成很多新加坡人不用拿出分文現金就可駕新車，車商甚至打出“零定金就可駕走新車”的促銷方式，吸引買家進場。

　 所以，盡管擁車證成價不斷飆漲，在路上行駛的新車並沒有減少，買車者就是利用寬鬆的車貸條例不斷換新車，他們抱著反正無須拿出現金就可常常駕新車的心態“擁車”，結果導致擁車證成價越漲越高。由於購買新車的擁車證價格昂貴，人們一般會覺得購買一輛昂貴的名牌車或大型豪華車才劃算，所以歐洲豪華車比較受青睞。豪華車滿街跑已成為近年來新加坡的一個特有景觀。拿不出大筆現金買車者將自動離場。

　 這次大型及豪華車的擁車證成價驟跌3萬多元，明顯反映出過去這個市場存在著非真正的需求，這種假象將會隨著更嚴格的車貸措施出台而逐漸消失。沒有能力拿出相對大筆現金買車的人，將會自動離場。

　 房市也是充斥假象。盡管政府已推出第七輪房市降溫措施，通過印花稅政策、收緊房貸、調整供需情況，包括建造更多組屋和增加私宅供地量等，來抑製房價飆漲，本地房價仍沒有明顯放緩。政府也承認當前的房價上漲過快，對一些年輕家庭來說，價格已經超出他們的能力所及。

　 人們對購買私人公寓的熱情仍然不減，本月陸續推出的新項目，都獲得買家不錯的反應，多個發展商公然打著“降價”的促銷手法，吸引買家進場。其中一個靠近巴西立地鐵站的新公寓項目，日前以低於千元的尺價推出，一天內就賣出超過350個單位，讓人擔心私宅市場接下來再掀熱賣風。

　 單在本月推出的三個項目，已賣近700個單位，逼近整個2月份賣出的708個。若加上本月底即將陸續推出的多個項目，預計3月份的新私宅單位銷售量會遠超這個數目。2月份的私宅銷量少，主要是因政府在1月份推出第七輪降溫措施，發展商為靜觀市場情況延緩推出新項目，僅216個新單位在市場售賣。

市場熱錢流入利率偏低 人們投資房地產避通脹

　 私人公寓持續搶手，主要是有一批組屋提升者的潛在買家，他們在價格低點買入組屋，幾年的“禁賣期”已過，可以脫售組屋轉購私宅。這些從轉售組屋大賺一筆的買家，對“降價”後的私宅價格是否仍為合理價，已不是他們所顧慮的問題。市場中不乏熱錢流入，加上利率持續偏低，人們仍以投資房地產來避通脹，所以被形容為“夠力度、夠全麵”的第七輪降溫措施推出後，房市在上個月觀望期後，本月又開始活絡起來。

　 2009年初以來，本地房地產價格已上漲51%，房價不能毫無止境地往上飆，若第七輪降溫措施不能很有效地抑製房價，難保政府不會再出手為房市降溫。最近市場就盛傳政府將實施更嚴格的房貸措施，規定每月隻能用不超過薪水的30%來償付私宅房貸。雖然隻是市場傳言，但這也不失為一個可以阻止沒有真正財務能力者進場的好措施。

　 利率長期走低，買房買車者過度借貸的風險更高。擁車證成價飆漲，房價居高不下，不僅造成買房買車者過度借貸，也會推高通貨膨脹率。從貸款限製著手，可以抑製車價房價持續飆漲。新車貸措施已在這一輪的擁車證投標活動中奏了效，或許更苛刻的房貸限製可以加速將我國房地產周期調到正確位置。 說到底，無論是買房或買車，都要量力而為，不要過度借貸。

擁房擁車本來就是人類住和行的基本需求，卻因不斷攀升的價格而變成一些人可望不可及的夢。高房價和高車價可算是當前新加坡人“不開心”的主因，政府不得不再推出一輪又一輪的房市降溫措施後，再出手為車市降溫。