什麽是short sale?

最近看了很多標明是short sale 的房子，一直不知道short sale是什麽意思，與foreclosure之間有什麽關係。周末讀報紙，讀到了一篇講short sale的文章，終於弄明白了什麽是short sale。

Short sale一般是借貸人與放款人（銀行）之間協商的結果，開始是借貸的屋主還不起每月的應付款，出現default，銀行這時候會給屋主寄一封催款信，裏麵一般是充滿了威脅口氣，旨在引起屋主的注意。這時候屋主可以與銀行攤牌了：怎麽著吧，我還不起貸款了。銀行麵臨兩條路：一條是把屋主趕出去，自己成為房子的主人，然後把房子拍賣，這就是foreclose；另一條路是讓屋主自己賣，賣多少算多少，把貸款賬戶關掉，一般說來，賣的錢是不夠貸款的餘額的，銀行就自己買單了，這就叫short sale。

可見，在short sale的過程中銀行始終隻是放款人，房屋的主人繼續交HOA，地稅，utility等等各樣費用，而且負責房屋的照看。如果銀行選擇foreclose，那這些都是銀行的責任，加上foreclosure一般要至少幾個月時間，銀行損失會很大。對於借貸的屋主來說，short sale帶來的信用上的黑點小於foreclosure，因為short sale算是貸款的restructure。

Short sale是要經過銀行同意的，最後的價錢也需要銀行的首肯，如果與貸款餘額差的太多，銀行會選擇轉走foreclosure這條路。據統計，大概隻有20%的short sale會成功，其他的都最後成為foreclosure。不過，short sale對銀行的盈利影響很大，據報道，Accedited Lender（一家房地產貸款公司）已經因為過多的short sale，上個季度的盈利變為負的。