六大行停售五年期大額存單？這家大行三年期門檻拉至100萬

繼財聯社獨家報道首度有銀行取消5年期定存後，近期大額存單又成為輿論焦點。連日來，“六大行均停售五年期大額存單”的新聞一再登上熱搜。

多家銀行人士接受財聯社記者采訪時表示，所謂的“六大行均停售五年期大額存單”並非新鮮事，多數大行去年即已下架此類產品。而且，“消失的大額存單”背後，絕不僅限於5年期消失。

財聯社記者調研發現，當前大額存單的門檻正在不斷提高，除了長期限產品下架外，有國有大行將3年期大額存單的門檻提高至100萬，而年化收益隻有1.55%；另外還有城商行在APP端僅針對部分地區保留1年期大額存單。

“大額存單不會消失，部分長期限產品依舊存在，隻不過很難被一般人獲知。”在業內人士看來，大額存單可能未來對大部分人來說“高不可攀”，但其仍將發揮獨特價值。

六大行停售五年期大額存單？絕大部分國有行去年早已下架

近期，財聯社記者報道了有村鎮銀行明確取消五年期定期存款，引發社會廣泛關注。

彼時，業內人士對記者表示，主要原因在於銀行預計未來利率持續走低，不願意背負長久期負債。而連日來，“六大行停售五年期大額存單”的新聞又頻繁登上熱搜。報道稱，查詢工、農、中、建、交、郵儲六大行官網及App發現，五年期大額存單已集體“消失”，僅剩的三年期產品利率普遍降到1.5%至1.75%，且額度緊張。

“不是剛停售的，我行在去年就已經在APP端下架了五年期的大額存單。”某國有大行相關人士告訴財聯社記者。另外一家股份行人士也向記者透露，該行的確停售了三年、五年大額存單，但也並非最近發生的事情，“應該有一兩年了”。

早在去年4月，財聯社記者就曾經發布過招商銀行等多家銀行停發三年期、五年期大額存單的報道。彼時，除了農行等國有大行外，平安銀行、浦發銀行當時就已經在APP端下架了五年期大額存單，且多家銀行當時還主動下架三年期產品，至今並未恢複。

“央行持續降息以來，銀行淨息差持續承壓。在資產端投放相對乏力的情況下，壓降成本較高的大額存單，有利於管理淨息差。”某上市銀行人士告訴財聯社記者，盡管國有行停售五年期大額存單的新聞不夠新，但和近期部分銀行下架五年期定存一樣，“背後反映出銀行對於負債管控的焦慮卻是真實的”。

首度有大行3年期大額存單門檻拉至百萬 還有銀行僅保留部分地區1年期產品

財聯社記者調研發現，盡管主流商業銀行五年期大額存單在去年就已經“消失”，但目前圍繞大額存單的發售，近期還是有一些新情況。比如，近期有國有大行將3年期大額存單的門檻提高至100萬而非行業通常的20萬，且利率並不高。

12月2日晚間，財聯社記者登陸工商銀行APP發現，“宇宙行”正在發售2025年第四期3年期個人大額存單，起步門檻標注為“100萬起存”，而年利率僅為1.55%。

而最新的工行三年期定存產品的年利率，標注為“年利率最高可至1.55%”，而定存的起步門檻僅為50元。

“100萬資金留在工行三年，才能享受到和三年期定存一樣的利率，這樣的收益顯然不劃算。”某銀行業分析師向財聯社記者表示，當前銀行業主流的大額存單起步門檻都為20萬元。並且，單純從投資收益比來看，這樣的低利率、長期限產品可能並不適合普通人。

財聯社記者查詢建行、招商等多家銀行的官方渠道發現，目前在售的大額存單起步門檻基本仍為20萬元。

在主流城商行中，北京銀行官方APP顯示，其在售的大額存單隻有1個月、3個月、6個月、12個月兩種，且這些款產品還僅限定於部分地區，並非全國範圍內通用。並且，其門檻均為20萬元起，最高年利率為1.45%（1年期產品）。

業內稱大額存單不會消亡，其發售受多重因素影響

在業內人士看來，部分銀行將大額存單發售期限縮短、大幅度提高購買門檻，折射出當前不同銀行在各種壓力下，對這一昔日的攬儲神器的態度在分化。但可以肯定的是，大額存單不會退場，三年期甚至更長的產品盡管稀缺，但並未完全消亡。

隻不過，部分產品從公開渠道轉移到“地下”，成為吸納優質客戶、維護私行客戶的重要工具。

“首先，需要確定的是，大額存單不是銀行想發多少就能發多少的。監管部門是有指標的。”某上市銀行人士告訴記者，大額存單的發行額度是和部分存貸數據相掛鉤的，如果某些指標不能滿足要求，銀行即便想多發也是不可能的。因此，部分大額存單的下架，大部分原因和息差管控有關，但也不能一概而論。在一些情況下，有的銀行即便想發行長期限大額存單，也因為“不可抗力”而隻能作罷。

其次，對於國有大行而言，目前大額存單的年利率和定存之間的差別越來越小，但對於大部分中小銀行而言，還是存在明顯利率差。在很多情況下，一些銀行的公開渠道查不到有吸引力的大額存單，但實際上這些產品依然存在於係統中，隻不過被用於更為重要的渠道中。

上述人士進一步介紹，目前銀行對於大額存單的用途有兩個，一個是用於吸納優質新客戶，“對於那些在其他銀行有業務但沒有在我行存款的新客，我們會主動提供一些高息大額存單，吸引他們在我行開辦業務”。而另外一個，則更為隱秘和重要——用於私人銀行客戶多元化資產配置中的壓艙石。

“私行客戶的價值無需多言。對於銀行而言，除了給配置跨境理財等產品外，大額存單也是必需品。因為大額存單的收益穩定，可以平滑極端情況下的資產估值，並增厚收益。”上述人士表示，客觀來看，大額存單並不會消失，隻不過銀行希望它“發揮更大價值”。

（財聯社記者 彭科峰）