16倍大牛股突然崩了！一度碾壓特斯拉，卻10分鍾急跌40％

最近市場大熱股五菱汽車（00305.HK）在午盤收盤前突發暴跌，不到10分鍾內從最高點4.43急跌至2.80附近，跌幅高達40%。有股民直呼，“一字斷魂刀”又重新江湖了。



股價半年16倍！“五菱神車”賣瘋了

在周一暴漲36%之後，港股五菱汽車周二早盤再度大幅上漲。

12月29日開盤，港股五菱汽車上漲13.5%，不久後漲幅一度擴大至20%，股價最高觸及3.75港元，總市值升至114億港元。自今年6月以來，五菱汽車股價已經累計暴漲1679%。

此外，五菱汽車概念股萬安科技，方正電機漲停。


五菱汽車概念股大漲，與“國民神車“宏光MINI EV的熱賣密不可分。

12月1日五菱汽車官方微信披露宏光MINIEV11月銷量超33000輛，再度衛冕新能源汽車銷量冠軍，連續三個月碾壓特斯拉，累計來看，這款於今年7月上市的車型，總銷量已經超過10萬輛。

宏光NINI EV熱銷的背後是小型純電動乘用車認可度持續提升，數據統計2020年小型純電動乘用車市場中，上汽通用五菱市場占有率高達51%，是小型純電動乘用車的霸主，今年前11個月，上汽通用五菱累計銷售13.2萬輛小型純電動車，實現連續9個月保持環比增長。

每一輛汽車有超過1萬個零部件的載體，新能源車大火，供應商也將受益。上汽通用五菱是港股上市公司五菱汽車的第一大客戶，占據五菱汽車2019年銷售額的48.1%。

五菱汽車自2020年6月以來漲近15倍，總市值達95億港元，從五菱汽車這六親不認的走勢也能看出五菱宏光MINIEV到底有多火了。

今年上半年五菱汽車專用汽車銷售收入擠下零部件業務成為第一大業務，上半年專用車銷量52600輛，其中新能源汽車1900輛。截至11月底，專用車銷量增長近20%。

另外五菱汽車還計劃擴大專用汽車產能，將在重慶建設生產基地，計劃年產能約50000輛專用汽車，可促進五菱汽車地域多元化發展，並降低成本。

五菱工業是五菱汽車的控股附屬企業，也是五菱宏光MiniEV電驅後橋，副車架等底盤核心零部件的供應商，其中後橋為獨家供貨，含金量較高，目前月供貨量達到2.5萬台，預計全年供貨量將達到12萬套。

除了供貨上汽通用五菱，五菱工業後橋客戶還包括長城汽車、吉利汽車，這兩者近期股價連續上漲，市場普遍認為其開啟了明顯的複蘇。


五菱宏光MiniEV電機一直由方正電機及雙林股份供應，五菱汽車也知道電驅後橋，副車架等零部件比不上電動車核心的“三電”，便將發動機業務向新能源方向轉型，據媒體財經雜貨鋪消息稱五菱汽車有望於12月開始可向宏光mini EV供應電機。

受益於上汽通用五菱業務複蘇，以及國五切換國六，2020年上半年五菱汽車發動機及相關零部件業務收入同比增長了51.3%，達12億元，若後續五菱汽車開始向宏光MiniEV供應電機，將進一步提升五菱汽車發動機業務的增長。

近期，國務院常務會議提出“開展新一輪汽車下鄉”，宏光MiniEV便入選了首批新能源汽車下鄉活動車型名單，宏光MiniEV銷量或將更上一層樓，也將給五菱汽車電動機業務帶來更大的想象空間。

新能源板塊全線退潮：理想汽車暴跌8%

新能源大熱板塊紛紛熄火，此前中信曾罕見唱空稱抱團將大概率瓦解。

昨晚美股，中概造車新勢力齊跌。蔚來汽車跌3.7%，但今年累漲近11倍；小鵬汽車跌超9%，上市以來較15美元發行價累漲153%，不過距離11月24日高點已回調近50%；理想汽車跌近8%，上市以來較11.50美元發行價累漲135%。


今日開盤，包括光伏、風電、鋰電在內的新能源板塊集體走弱，截至午間收盤，光伏、風電板塊中，固德威跌超13%，錦浪科技跌近12%，陽光電源跌近9%，新天綠能、億晶光電跌停，金辰股份、上機數控等個股觸及跌停。

從鋰電股看，德方納米一度跌超15%，兩天跌逾20%。川能動力、杉杉股份、蔚藍鋰芯等跌停，天際股份、贛鋒鋰業也一度跌停，其餘個股集體下挫。


值得一提的是，12月27日，中信證券曾發布研報稱，跨年後資金博弈行為趨於緩和，局部投機性抱團大概率瓦解。

其表示，年末“規模戰”和“收益戰”壓力下，機構繼續抱團消費和新能源板塊。機構重倉板塊年末實際賣盤減少，反而變相刺激場內活躍資金的投機行為，借助主題和賽道邏輯炒作概念，追逐機構重倉板塊，驅動板塊內前期滯漲的非龍頭品種大幅上行，催生出一些不匹配基本麵特征的純市場炒作行情。

預計到明年年初，排名戰結束後機構將迎來集中調倉時點，“機構抱團”邏輯下驅動的投機資金也大概率會從相關品種中撤出，屆時局部投機性抱團將大概率瓦解。

今年對於新能源產業來說是一個明顯的轉折年，包括光伏、風電、新能源車在內的大新能源板塊占據了全市場最核心、最引人矚目的位置，漲幅也遙遙領先於其他板塊。

就光伏板塊龍頭隆基股份來說，今年以來該股漲幅接近3倍。公司是全球最大的集研發、生產、銷售、服務於一體的單晶光伏製造企業，2019年單晶組件出量也是國內第一。12月20日高瓴資本曾出資158億高位接盤，成為隆基股份第二大股東。


新能源爆發強勁的背後是相關政策的陸續出台和加持。今年，發展新能源產業被明確寫入了“十四五”規劃。此前中央提出，中國二氧化碳排放力爭於2030年前達到峰值，努力爭取2060年前實現碳中和。

萬聯證券電新行業首席研究員江維測算，2060年實現碳中和目標，需要將電力行業的碳排放量控製在40.2億噸以內。這意味著風電、光伏仍有較大增量空間。此外，根據其進一步測算，光伏有近26倍、風電有15倍的增長空間。

今日新能源板塊集體調整，業內人士表示，新能源板塊此前持續火熱，多數個股均積累了不小的漲幅，前期資金有獲利了結的需求，但是並不代表新能源汽車行情就此結束。對於後市走向，仍有多家券商表示看好。

華寶證券楊宇等人今日發布最新研報，其認為隨著四季度光伏競價項目迎來裝機高峰，建議關注受供給收縮影響矽片價格上漲預期的產業鏈中間市場地位處於核心的龍頭矽片和電池片企業，此外光伏玻璃產能將有序放開後，龍頭玻璃廠商有足夠大空間的毛利應對玻璃價格的下行。

連續三個月碾壓特斯拉，“中國神車”徹底火了！

新能源車大火，零部件供應商也因此受益，港股五菱汽車半年股價漲近16倍。五菱宏光MINI EV11月再度衛冕新能源汽車銷量冠軍，業內人士表示12月銷售數據大概率會超預期，建議關注五菱宏光MINIEV核心供應商。


據公開資料，港股上市公司五菱汽車的第一大客戶是上汽通用五菱，占據五菱汽車2019年銷售額的48.1%。

而今年大熱的“人民代步車”五菱宏光MINI EV正是上汽通用五菱所生產。

宏光MINI EV是上汽通用五菱於2020年7月24日上市的A00級純電動車型，指導價2.88萬元起，續航裏程120-170km，當月銷量就達到7348輛。隨後這款小車繼續保持銷量增長趨勢，在2020年9月、10月連續登頂中國新能源汽車零售榜單銷冠。

12月1日五菱汽車官方微信披露五菱宏光MINI EV11月銷量高達33094輛，截至目前成為今年國內新能源市場中唯一單月銷量破三萬的車型。創下中國新能源汽車銷量紀錄，再度衛冕新能源汽車銷量冠軍，連續三個月碾壓特斯拉。


業內人士表示，其12月銷量數據有望於1月初公布，大概率將繼續超預期，且根據預測數據，明年銷量有望超40萬輛，樂觀預期可達100萬輛。

東北證券鄭丹丹表示，五菱宏光MINIEV作為純電動汽車實現單月銷量破3萬輛，向新能源車市場釋放積極信號。其認為自主品牌新能源汽車優勢車型的市場認可度提高，有望進一步調動終端消費者對新能源汽車的購置意向。

建議關注五菱宏光MINIEV的核心供應商且在新能源汽車零部件上橫向拓展較多的華域汽車。

據工信部公告顯示，宏光MINI EV電池由國軒高科、星恒電源、鵬輝能源、寧德時代和華霆動力5家電池生產企業配套，其中國軒高科、鵬輝能源、寧德時代提供的是磷酸鐵鋰電池；華霆動力提供的是三元電池；星恒電源提供的是錳係多元複合鋰電池。驅動電機供應商主要是方正電機、雙林股份，電控由華域電動和寧波央騰供應。除了三電係統以外，其他部件中配套的相關上市公司包括萬安科技（副車架、ABS、電子真空泵）、川環科技（製動助力器真空軟管）、盛路通信（天線）、鬆芝股份（冷凝器、空調、暖風機）、寧波高發（電子加速器踏板）、福耀玻璃等。

財通證券研究院按照宏光MINI EV年銷量30萬輛、60萬輛、100萬輛分別測算對其供應鏈的收入貢獻，其中中性假設下（年銷量60萬輛），收入貢獻超過20%的上市企業包括萬安科技、方正電機、億利達、鵬輝能源和國軒高科等。